科技周报|黄仁勋减持英伟达股票、京东“6.18”直播订单增两倍
黄仁勋等三巨头减持自家公司股票
6月18日，英伟达CEO黄仁勋向美国证交会报告了一系列股票交易操作。文件显示，在6月13-14日，其卖出了24万股英伟达股票，总价值3120万美元，引起市场关注。黄仁勋是近期继Meta CEO马克·扎克伯格、戴尔科技创始人兼CEO迈克尔·戴尔之后抛售自家股票套现的第三位科技巨头的高管。
点评：证券分析人士对第一财经记者指出，受到人工智能市场乐观情绪的影响，2024年开年以来，不少美股科技巨头的股价上浮，美股科技巨头高管借AI热度，在股价高位时抛股套现的行为在业内看来已是“见怪不怪”。“鉴于AI公司的估值太高，市场各方也会变得越来越谨慎，这一客观状况亦可以被理解为上述高管减持自家公司股票的原因。”上述分析人士说。
“6.18”京东成绩出炉，直播订单增超200%
京东表示今年"6.18"成交额、订单量齐创新高，京东直播订单量同比增长超200%，超5亿用户在京东618下单。此外，累计成交额过10亿的品牌83个，超15万个中小商家销售增长超50%。今年”6.18“京东百亿补贴上线商品数同比增长超100%，百亿补贴用户数、订单量同比增长均超150%。
点评：易观分析数据显示，相比去年，各电商平台在大促第一周期内的DAU均值有明显提升，表明其促销节奏和玩法的变化对用户行为产生了影响。分析师认为，价格对于电商平台是非常基础的核心竞争力，有利于建立起用户的消费习惯和提高复购率。对于消费者来说，追求高性价比的商品和服务也是产生购物行为的首要条件，哪个电商平台能够提供更具性价比的商品和服务，自然能获得消费者的青睐和支持。
晶圆代工巨头被传涨价，市场问声四起
6月17日，有消息称，台积电3纳米制程代工价涨幅或在5％以上，先进封装2025年度报价也约有10％-20％涨幅。成熟制程方面，华虹半导体也被传涨价，近日摩根士丹利发布报告称，华虹半导体的晶圆厂目前的利用率已经超过了100%，预计在下半年可能会将晶圆价格上调10%。第一财经记者注意到，两家晶圆代工巨头涨价的消息释出后，二级市场半导体板块迎来一波翻红，随后产业链上下针对晶圆代工市场报价的变化问声四起。
点评：一位证券分析人士说，晶圆代工厂的报价状况也预示着半导体市场的冷暖走向，当前市场对于晶圆代工涨价的消息较为敏感，有不少产业链参与者正在打听上游晶圆厂的涨价计划。CIC灼识咨询执行董事余怡然认为，当前晶圆代工市场价格的上涨主要源于先进制程技术的稀缺性和下游市场的强劲需求，这一供需错配现象反映出半导体市场正在逐步回暖。
中国集成电路创新联盟秘书长：产业竞争已经不再是简单的你追我赶
6月22日，由芯谋研究主办的第三届IC NANSHA大会上，中国集成电路创新联盟秘书长叶甜春发表演讲，称中国集成电路产业要进入新的阶段，需要通过路径创新来开辟新的发展空间。这不仅是技术上的突破，更是产业发展战略上的重大转变。他强调，当前集成电路产业的发展已经不再是简单地你追我赶的竞赛，而是需要开辟新的赛道。这包括在成熟制程上向高端发展，同时也需要在先进制程上探索新的技术路径，如FD-SOI、三维异质异构集成等。
点评：随着全球信息化和智能化的不断发展，集成电路产业面临着巨大的市场机遇和发展空间。中国作为全球最大的工业市场和消费市场之一，具有巨大的潜力和优势来开辟新的市场和赛道，但技术创新和产品架构创新是推动集成电路产业向前发展的关键。路径创新和新赛道的开辟不仅仅是技术上的事情，还需要构建完整的产业生态和产业集群。
B站新游火爆股价大涨近两成
6月19日，哔哩哔哩(09626.HK，以下称“B站”)港股强势拉涨，盘中一度涨近20%，截至当日收盘涨18.55%，总市值605.8亿港元，创下近10个月以来新高。消息面上，国际投行摩根大通上调B站评级，由“中性”上调至“增持”，目标价由110港元上调至165港元。摩根大通预计公司二季度业绩或将成为下一个股价催化剂，预计在强劲的游戏表现支持下，市场对2024年第三季度业绩预测也有上调空间。
点评：近段时间最值得关注的是B站在游戏业务上的突破。6月13日，B站独家代理发行的首款SLG手游《三国：谋定天下》正式公测，连日稳居iOS游戏下载榜前两名。七麦数据显示，截至6月18日，该游戏iOS端累计流水预估为931万美元(约为人民币6756万元)。考虑到SLG策略手游的长线运营潜力，交银国际预计《三国：谋定天下》首月流水可达5至8亿元。假设9个月流水摊销，基于常态化23亿月流水，预计2024年贡献收入8亿至13亿元。
字节旗下懂车帝披露8亿元内容扶持计划
6月21日晚，字节跳动旗下汽车资讯平台懂车帝宣布，未来一年将投入8亿元现金和1000亿流量，扶持汽车优质内容。懂车帝方面表示，平台日活跃用户数仍在快速增加，2023年平台内汽车内容创作者规模同比增长78%，变现人数同比增长6倍，单个达人最高年收入超过1000万元。
点评：近期有消息称，字节跳动正在为旗下汽车资讯和交易平台懂车帝寻求融资，此举是为了懂车帝的独立IPO做准备。此前，懂车帝关联公司北京懂车帝科技有限公司的控股股东由今日头条有限公司变更为厦门懂车族科技有限公司。目前字节跳动需要为投资者退出寻找出路，在抖音暂时无法实现独立上市的情况下，业务相对独立的懂车帝或许是一个可选项。
阿里游戏业务灵犀互娱管理团队全面年轻化
6月21日，阿里旗下游戏业务灵犀互娱“换帅”后，新接任的灵犀互娱总裁周炳枢发出了首封全员信，宣布灵犀互娱新一轮的组织架构，多位90年前后的业务骨干走上核心管理岗位。灵犀互娱正式由年轻化的管理团队全面接棒。对于让更多年轻的业务骨干担纲核心管理岗位，周炳枢在全员信中表示，“这是行业竞争激烈、全球化和AI带来巨大挑战和机遇的必然选择。”
点评：灵犀互娱新管理团队的选择与《三国志·战略版》有着密切联系。这是目前灵犀互娱的“顶梁柱”产品。一系列参与过《三国志·战略版》开发、管理的年轻人走上核心管理层，背后是灵犀互娱对产品力的渴求。同时，灵犀互娱的新一轮组织架构同样是阿里巴巴管理团队年轻化策略的延续。
菜鸟集运升级美国专线，业内首推5日达晚必赔
“6.18"期间，菜鸟集运宣布对其美国专线进行重大升级，推出“5日达”服务，首批覆盖加利福尼亚、新泽西、纽约等城市。根据服务条款，如果集运包裹未能在承诺的5个工作日内送达消费者手中，菜鸟至多可向消费者账户赔付50元运费红包。
点评：菜鸟在海外“卷”时效的强度正在进一步升级，背后是海外市场对电商、物流的服务质量有了更高的要求。目前，菜鸟集运可以接收各类电商平台的包裹，并支持一键合单转运至海外目的地。随着中国跨境电商的发展，中国物流也找到了打开海外市场的更多机会，菜鸟方面透露，“5日达”服务未来将逐步扩展至全美。
腾讯旗下《DNF》手游不再上架部分安卓商店
第一财经记者6月19日在腾讯旗下《地下城与勇士：起源》（下称《DNF》手游）游戏内公告看到，该游戏将于6月20日停服更新。"因合约到期，6月20日起，《DNF》手游将不再上架部分安卓平台的应用商店。"公告称，因部分应用商店合作调整，运营团队推荐安卓端用户前往游戏官网下载。
点评：游戏厂商和渠道商之间的博弈隐现。心动公司CEO黄一孟在社交平台上评论该事件称，国内安卓渠道上架不但要被分掉一半收入，自己的官网包还会在安装时被"狸猫换太子"，被偷偷替换成需要分成的渠道包，不如直接下架，只做官网。国内游戏厂商对渠道偏高的分成比例此前有过不满。2020年，米哈游《原神》、莉莉丝《万国觉醒》曾绕过多个安卓传统渠道上线，随后游戏取得成功。
熙泰科技12英寸Micro OLED面板生产线贯通
6月21日，熙泰科技在安徽芜湖的12英寸Micro OLED面板生产线实现全线贯通和产品点亮，该项目总投资60亿元，一期规划产能6000大片/月。第一财经记者了解到，该产线的产品将主要应用于VR（虚拟现实）、AR（增强现实）、MR（混合现实）等微显示领域。
点评：人工智能技术应用为XR（扩展现实，含VR、AR和MR）行业带来成长活力，Micro OLED显示也将因此受益。相比于其它微显示技术，Micro OLED可以满足提高亮度、减少眩晕、降低功耗的需求，带来更加沉浸式的体现。据群智咨询预测，到2028年，Micro OLED面板的需求量将达到2100万片，未来有巨大的潜力和市场空间。
李东生称中国制造业不能只依靠成本效率
6月21日的“2024亚布力论坛创新年会·中国科技制造业转型升级之路”平行论坛上，TCL创始人、董事长李东生表示，制造业最重要的竞争方向有两个，包括成本效率和技术创新。现在“卷”得厉害的产业基本上是技术壁垒不高的产业，因为技术壁垒不高，所以“卷”成本效率。只有让企业技术创新走到全球领先水平，形成技术壁垒，企业才能在“卷”的过程中生存下来。迈胜医疗集团董事长田源则表示，企业在国内“卷”得厉害，带来价格竞争，同时也锻炼出一批有较强创新、管理能力且产品质量比较好的企业。
点评：国内制造业领域不少产品具有海外难以比拟的成本优势，例如彩电、手机、机器人。成本优势源于国内较为完整的供应链、本地丰富的人才资源等。成本优势使企业得以进行价格竞争，机器人、消费电子等产品近年的价格竞争也“打”到海外。价格竞争可以击败一些竞争对手，但不一定能让企业的市场定位稳固，较高的技术壁垒和在市场上的难以替代性，才能让企业获得高利润回报。
银联智谱大语言模型联合实验室成立
据智谱官微6月21日消息，6月18日，北京智谱华章科技有限公司（智谱AI）与中国银联股份有限公司大语言模型联合实验室签约仪式在上海举行。为推动大语言模型在金融支付领域的创新应用，中国银联与智谱AI在电子商务与电子支付国家工程研究中心框架下，共同建设大语言模型联合实验室。双方将发挥各自优势，在大模型关键技术攻关、产学研协同创新、大模型人才培养等方面开展全方位合作，以打造领先的大模型行业创新应用样本。
点评：业界认为，人工智能大模型九成会“死掉”。接下来，人工智能大模型的机会在于与垂直行业应用相结合。而在竞争激烈的电子支付领域，人工智能技术的应用水平将决定每个玩家未来的行业地位。所以，银联智谱大语言模型联合实验室成立，有助于智谱AI在金融领域的应用推广，也有助于银联人工智能水平的提升。
海尔智家、方太集团发力柜电一体化
6月22日，海尔智家旗下卡萨帝宣布与博洛尼共同推出高定厨房，提供柜电一体化的设计方案。6月18日，方太集团也推出FotileStyle智慧高端全屋定制品牌，发力柜电一体化与高端全屋定制市场。
点评：今年刚刚过去的“6.18”年中大促，家电市场价格竞争激烈，某电商平台在提前的集中采购中甚至把灶具的价格压低到不到200元。在家电市场目前存量竞争的情况下，家电与家居融合是提升价值的路径。从海尔智家、方太集团上周的动作看，家电家居一体化的下一步是柜电一体化，也就是说未来不仅用智能技术来控制家电，还要用智能技术来控制橱柜等家居，提供的是智能化家电家居一体化方案。较高的成本消费者能否接受，柜电一体化的消费者体验是否够好，是影响其推广速度的主要因素。
百度减持极米科技
6月18日，极米科技收到股东百度的减持告知，当日股价跌6.72%。据公告，百度网讯和百度毕威在极米科技中的持股从6.61%减少至5.53%。
点评：极米科技在“6.18”战报中称今年“6.18”大促期间继续在国内智能投影市场领先。但是智能投影市场增速放缓，竞争日趋激烈，极米科技2023年和2024年一季度净利润均下滑。
创投风向标
天眼查信息显示，本周投融资事件数合计共有70起；深圳、北京以及苏州（两者并列）、上海四地融资事件数量位居前列，分别拥有13起、7起及6起；医疗健康、生产制造、生产制造相关事件分别为19起、13起以及10起；天使轮、A轮、战略融资三个轮次位居前列，分别拥有16起、14起以及10起；近期投资机构愈加多样化，包括红杉中国种子基金、险峰长青在内的机构均有上榜。
医疗健康产业本周合计发生融资事件19起；以A轮、天使轮为主，分别拥有4起；瑞福信医药、亚盛医药、东软智睿、鼎科医疗融资金额超亿元；包括本草资本、比邻星创投在内的机构均有投资。人工智能产业合计发生融资事件7起；以天使轮为主，拥有4起；图灵新智算、中玮海润有出手记录。先进制造产业合计发生融资事件10起；以B+、C轮为主，分别拥有2起；天堂硅谷，宁波钛铭等均有出手。
本周汽车交通产业合计发生融资事件4起；以A轮、C轮、C+轮、战略融资，均有涉及；利氪科技、懂车帝、文远知行、福瑞泰克融资金额过亿；从投资机构来看，HongShan红杉中国、KKR等均有出手。