台股救星？拜登退选「川普交易」恐休息 科技股有望反弹

拜登宣布退选，金融市场观望气氛浓厚。（图／路透社）

美国共和党总统候选人川普遭暗杀未遂，反强化市场投资人对其当选预期，带动小型股、传统能源、金融等价值型股票走扬，富兰克林证券投顾表示，距离美国选举仍有100多天，但选举消息已在美股掀起巨浪，历经过去一周价值与科技成长股强弱势易位之后，随着拜登总统宣布退选，将为美国政坛及金融市场投下新的变数，预期川普交易可能暂时休息，提供科技股跌深反弹机会，未来一周将有136家S&P 500大企业公布财报、美股正式进入超级财报周，留意Alphabet、特斯拉、高通等重点企业财报与财测展望。

富兰克林坦伯顿科技基金经理人强纳森‧柯堤斯表示，数位转型仍是企业的策略要务，因企业意识到提高效率和成长的价值，生成式AI则证明其价值，能显著提高生产力、创造新商业模式，并在机器人、医疗保健、材料科学等领域取得突破，再者未来将处于更稳定的通膨与利率环境，而本益成长比仍合理，基于以上四大因素预期将支持科技股持续有优于大盘的表现。

以本波深度拉回的台积电(2330)，法人估今年台积电EPS大约40元，台积电大客户苹果预计2025年导入2奈米制程晶片，因此iPhone17系列将有机会先行导入使用。根据台积电ESG报告指出，2030年目标是在地化采购比率达原物料50%、零配件68%、后端设备达38%；随着供应链在地化，过去长期依赖国外厂商的半导体材料，如先进制程设备与零组件、半导体耗材、特用化学品等台厂也逐渐崭露头角，未来业绩成长指日可待。