证券板块带动股市全面回血

摘要：

1、政策端来看，二十届三中全会着眼资本市场长远健康发展，证券作为资本市场核心中介或将受益。一方面，会议精神提及的提高上市公司质量、加强监管、完善分红激励机制、提高直接融资占比、加强投资者保护等内容均是保障资本市场长远健康发展的关键举措，有利于提高股票资产投资吸引力、促进资本市场规模持续扩大和稳定运行、推动我国居民财富向资本市场转移。对于超跌的证券板块，感兴趣的投资者可借道证券ETF（512880）一键布局证券行业龙头股。

2、7月31日超跌的医药板块也强势反弹，生物医药ETF（512290）涨超4.5%。消息面上，7月30日，上海市人民政府办公厅发布《关于支持生物医药产业全链条创新发展的若干意见》，聚焦产业痛点难点，重点支持六大方向。完善企业投融资体系，推动产业加快转型升级。鼓励创新策源，加大创新药研发支持力度。长期看，医药板块还受益于人口老龄化、消费升级的逻辑。经过调整后医药板块估值水平较低，具备一定的布局性价比，感兴趣的小伙伴或可继续关注生物医药ETF（512290）、创新药沪深港ETF（517110）。

3、在各大电脑厂商推出AIPC、各大手机厂商进入下半年新智能手机发布密集期之际，消费品以旧换新补贴或将提高消费者的换机需求。半导体自身的周期呈现出比较明显的波动特性，主要受传统需求、创新、国产替代这三重周期驱动。板块或已进入多重周期共振的阶段，具备不错的布局机会。感兴趣的投资者可以关注芯片ETF（512760）、半导体设备ETF（159516）、集成电路ETF（159546）。