高瓴、红杉等资本“站台”,900亿独角兽货拉拉更新招股书

4月2日,港交所披露了拉拉科技控股有限公司(简称“货拉拉”)更新后的招股书,高盛、美银证券与摩根大通担任联席保荐人。

据了解,货拉拉早在2021年就被传上市,彼时有媒体称货拉拉已秘密提交美股IPO申请文件,随后又转战港股,2023年3月28日货拉拉正式向港交所递表,申请在港股主板上市。如今时隔一年,货拉拉更新招股书。

招股书显示,货拉拉于2013年在中国香港成立,其创始人为前职业扑克选手周胜馥,毕业于斯坦福经济系,曾就职于全球知名的咨询公司贝恩。

除此之外,货拉拉背后资本云集,成立至今已完成十余轮融资,包括高瓴资本、红杉中国、清流资本、中银香港、中国平安、博裕、腾讯、美团等。2023年胡润全球独角兽榜单显示,货拉拉以900亿元的估值,位列第30位。

货拉拉的主要业务模式是,通过平台模式连接及服务商户及司机,实现从线上下单到智能订单匹配、自动播单再到售后服务的闭环交易。

从业务布局看,公路货运是货拉拉目前的核心业务,其余包括同城和跨城货运、企业版物流服务、搬家、零担、跑腿、汽车租售及车后市场服务。全球布局上,截至2023年12月31日,货拉拉的业务遍布全球11个市场超过400个城市,即中国内地、中国香港、泰国、菲律宾、新加坡、印度尼西亚、越南、马来西亚、墨西哥等。

招股书显示,货拉拉在中国内地的货运平台服务净变现率由2021年的0.3%上升至2022年的8.9%,再进一步上升至2023年的9.7%。境外货运平台服务净变现率也逐年上升,2021年至2023年分别为13.9%、14.6%以及15.2%。

货拉拉的平均月活商户由2021年的960万个,增加至2023年的1340万个,平均月活司机由2021年的82万名,增加至2023年的121万名。根据弗若斯特沙利文的资料,货拉拉是2023年上半年全球平均月活商户最大的物流交易平台。

近年来,货拉拉业绩逐年提高。2021年至2023年,货拉拉收入分别为8.45亿美元、10.36亿美元以及13.34亿美元,其中2022年以及2023年收入分别同比增长22.6%以及28.8%。毛利率方面,由2021年的39.4%增加至2023年的61.2%。

利润方面,2023年货拉拉录得利润9.73亿美元,录得经调整利润3.91亿美元,实现扭亏。2021年和2022年分别亏损20.86亿美元以及4909.1万美元,产生经调整亏损分别6.51亿美元及1210万美元。