高息ETF配息来源 11月起须讲清楚

11月1日起，投信不能只揭露「股息」占比，未来在第二阶段确定股息分配数字后，须清楚揭露「收益分配组成」占比。图／本报资料照片

为了消弭高股息ETF的收益平准金之乱，自11月1日起，投信不能只有揭露「股息」占比，未来在第二阶段确定股息分配数字后，须清楚揭露「收益分配组成」占比，包括收益平准金占比在内。

近期高股息、季配型的ETF，深受投资人欢迎，造成在分配股息宣布后，引发投资人大举买进ETF，因而有投资人向金管会检举，标榜高股息ETF却动用收益平准金冲高配息，金管会要求台湾证券交易所就ETF平准金乱象出手，要让投资人知道「配息的来源是什么」。

有鉴于此，证交所27日公告完成修正证交所「对有价证券上市公司及境外指数股票型基金上市之境外基金机构资讯申报作业办法」第3条。

自今年11月1日起，投信要明确在第二阶段确定股息分配后，在公开资讯观测站清楚揭露「收益分配组成」占比。

证交所表示，投资有价证券所获配之收益，向来是投资人理财工具之一，而ETF收益分配组成占比，也影响投资人的投资决策，为强化资讯揭露，提升收益分配资讯透明度，爰修正上述办法第3条第10项第5款文字，将「股息」占比修正为「收益分配组成」占比，增加揭露各收益分配项目占比资讯。

证交所进一步说明，ETF的股息分配，除了可能来自利息收入、成分股配息之外，还可能包括资本利得及收益平准金等，希望投信能在二阶段确定股息后，在公开资讯观测站基金专用区公告、标示细项，清楚说明所有配息来源。