股票安养给付 首家券商启动

图／本报资料照片

整合型资产保护管理信托跨平台服务

存股族养老有新招。信托公会表示，金融业嗅到高龄商机，已有券商扩大有价证券信托业务范围，替客户量身订作「整合型资产保护管理信托计划」，将信托的股票作借券或基金质押，增加收入或调度资金，收入亦可定期定额再投资，或约定给付安养院、规划财富传承等。

券商指出，随着越来越多人进入投资市场，近年来靠股利所得养老的人数日益增加，据财政部统计，股利所得在65岁以上的比重由2011年的16.9％增至2021年的29.6％，持有股利所得的高龄人口占比十年来成长近一倍，此外，65岁以上长者所有所得来源有高达43％来自股利所得，可见长期持股赚取股息增加退休现金流，已成高龄者常见投资行为。

信托公会秘书长吕蕙容吕蕙容指出，券商擅长有价证券运用及信托管理，结合数位化功能，并搭配股票出借增加孳息收入、股票股息再投入定期定额等，落实存股功能；还有股票借还、处分、股东权行使及金流拨付的信托数位指示功能。

除股票质借外，也可与银行合作，让基金受益权亦可设质申请借款，更灵活调度资金；将配发的股利约定专款专用或代收转付安养照顾费用等，并可与律师及会计师跨业合作，协助客户资产传承与税务规划等，不仅扩大退休养老金流来源，同时可满足长者节税传承、资产隔离及专款专用的需求。

吕蕙容表示，证券商以「股票信托」为主轴，结合安养费用给付，就类似安养信托，可协助国人预先对资产规划安排，如交付信托的资产足以支应，甚至会约定至委托人终老，结合受托人对信托财产有运用裁量权（如事先与受托机构约定信托资产现金部位不足时，可由受托机构决定，出售该信托持有的股票，以支应安养照顾需求），更可满足委托人年迈时的财产管理需求，让客户未来无须换约就可透过受托人裁量深化信托服务。

目前唯一推出「整合型财富管理服务模式」为永丰金证券，以股票为核心提供一站式整合服务，包括股票出借可活化长期持股，投资人当股东领股息，也同时能当出借者赚租金；股息定期定额投资基金或布局台美双市场，让存股发挥复利效果，且很多功能都可线上指示，省去很多申请或临柜时间。