台股2万点太贵？不如买具成长性的美股！

除了耳熟能详的四大指数外，不少专家其实更推崇复华投信推出的「复华美国标普500成长ETF（00924）」，这档指数是超过20年的老牌指数，美国三大ETF发行商争相发行ETF，合计规模已逾800亿美元，他的筛选逻辑并不难，就是自S&P500指数，使用「获利、营收、股价因子」筛选出最具成长性的个股，简单来说股民不需要花大把钱，只要购买ETF就能将世界级股票收入囊中，其成分股包括：苹果公司、谷歌、微软、特斯拉以及近期因AI爆红的辉达等。

接下来，透过数据分析来看00924究竟有什么威力受投资者青睐?

标普500成长指数十年报酬达284.7%

综观过去10年(2012-2022)来看，以S&P500成长指数累积报酬率比较，除了优于S&P500指数的226%，报酬率更大幅领先台湾加权股价达三位数，差幅达118%，甚至还超过台湾50及台湾高股息指数同期累积的185%、95%。

标普500成长指数vs.台美股各类指标指数数据，S&P500成长指数均能展现佳绩。(资料来源: Bloomberg，复华投信整理。)

标普500成长指数vs.台美股各类指标指数数据，S&P500成长指数均能展现佳绩。(资料来源: Bloomberg，复华投信整理。)

单笔投入vs.定期定额 00924对比指数群大公开！

投资分为两方向思考，以00924所追踪的S&P500成长指数对比台、美股的多样指数群做绩效比较（包含台湾50指数、台湾高股息指数、Nasdaq综合指数及S&P500），就「单笔投入」及「定期定额投入」所计算出来的总报酬率有哪些关键数据值得参考。

首先，以「单笔投入」在十年间(计算期间为：2014/3/28至2024/2/28)总报酬率而言，S&P500成长击败依序排名的S&P500（241.0%）、台湾50（248.1%）、台湾高股息（197.0%）。报酬率竟然比S&P500还整整高了50%。

计算期间：2014/3/28至2024/2/28。(表/蔡季伶整理)

接着同样计算十年区间（计算期间为：2014/3/28至2024/2/28），以每月新台币5000元定期定额投资S&P500成长指数、台湾50指数、台湾高股息指数，三项指数所呈现的报酬率变化又会是如何?

无论是一年、三年、五年及十年的累积报酬率，S&P500成长指数几乎完胜台湾50指数及台湾高股息指数，仅在第五年败给台湾高股息指数，落差达6.6%；但以十年来看，S&P500成长指数的累积报酬率以121%，大赢其余两指数达两位数，显而易见拉长时间进行定期定额投资，所呈现的数据高下立判。

计算期间：2014/3/28至2024/2/28。(表/蔡季伶整理)

市场推估，今（2024）年第一季至今，S&P500已大涨超过10%，引发季底股债组合、国内外股票配置再平衡的调整行动，细部观察，强劲的企业利润、AI概念股推波助澜及联准会降息的联想，让整体指数走扬也增添投资人持续买入的理由。就00924分析，个股分布在五大产业（科技、医疗、金融、消费、通讯），除了上述累积的优异数据外，市场展望行情也连带拉擡气势。但老话一句，投资者下手前须先权衡前景利弊，才不至于冲动投资。

(文／蔡季伶撰写提供)

※免责声明：文中所提之个股内容，并非任何投资建议与参考，请审慎判断评估风险，自负盈亏。