00878、00919、00713、0056、00915…買高股息ETF注意6重點！R爸：存股領息不會睡公園

台股示意图。中央社记者吴家升摄

高股息ETF

先前阅读郭俊宏老师的《最强配息型ETF全攻略》时， 觉得非常心领神会，觉得自己就是一路实践这样的模式，唯一的差别在于我多年以来都存个股，现在因为高股息ETF可以更分散风险，又有不错的配息殖利率，那我为何不投资呢？

在研究公司的时候，有一个很关键的指标叫做「自由现金流量」，也就是公司每个时期有多少可以自由运用的现金。同样的道理套用在自身，若每季或每月有足够的现金流量供我们自由运用，那么不管是生活开销、房贷或卡费，甚至是 定期定额、逢低加码，都是选项。

我直到近两年才开始买市值型ETF，看似好像错过了指数涨幅，但其实也很幸运的挑到几档优质股票，资产增长速度也还可以接受。虽然慢了点，但依照我现在每年的股息收入，有充沛的现金流可以调兵遣将，配置到适合的ETF，继续稳健地成长，个人体感是觉得相当满意。

购买高股息ETF的重点

现在因为高股息ETF推陈出新，季配息已经不稀奇，连月配息ETF都不断的挂牌上市。到底要怎么挑比较适合呢？我有几个浅见供大家参考：

1.注重产业分布：

尽量分散在各种产业，而不要单压某一种产业。若单支ETF全部都是科技股，那最好搭配另一档传产、金融或通讯 电信为主的ETF以达分散风险的配置。

2.配息稳定：

因为现在的高息ETF都有配置平准金机制，因此配息比较不会忽高忽低，只要观察过去几年配息落差不至于太大，配息殖利率稳健，那就可以考虑。

3.填息时间短：

通常越是稳定的高息ETF，填息时间都越短，填息时间尽量选择在30天内的ETF比较好。

4.规模大与流动性高：

规模越大，代表流动性越高，而且通常规模越大的ETF管理费也会较为低廉。

5.选股的机制：

我个人喜欢「稳定」、「ROE」、「获利」、「低波动」、 「剔除景气循环股」等因子，因为稳定中求成长是我的投资 核心哲学。

至于新挂牌的ETF，因为选股逻辑越来越类似，也会导致成分股的重叠性越来越高。成分股重叠性高会有「齐涨齐跌」的效应，这其实是一把双面刃，必须谨慎看待，评估自己是否有办法承受ETF也有跟个股一样的波动？年轻朋友比较有时间可以承受波动，或许可以把比较积极的「动能」、「成长」因子列为选择。

刚出社会的小资族朋友，若是每个月能有6000元的投资，就看你是积极型还是保守型的投资人来作调整。

如果是积极型投资人，那就全部投入0050，若为保守型就买0056吧！当然把这笔钱各半投入高股息与市值型的ETF是个不错的选择。

随着年资增长，理论上薪水与股息也会逐步增加，每个月可以投入的金额也会越来越多，这个复利滚动的雪球就成形了。

热门的高股息ETF

台湾人热爱投资高股息，近年高股息ETF也有数档规模 超过千亿以上，以下我们简单介绍几档人气暴棚的ETF。

1.元大高股息（0056）

0056全名为元大台湾高股息ETF，以台湾50 指数及台湾中型100指数共150 档成分股作为采样母体，并以流通性 及「未来一年预测现金股利殖利率最高」来选取50档股票作为成分股。

2.国泰永续高股息（00878）

00878是从「MSCI 台湾永续高股息指数」成分股的89档公司进行筛选，借由ESG评分、获利稳健以及高殖利率三大筛选机制，从中找寻符合以下条件的30间公司，并于每年5月和11月进行成分股定期审核。

00878的特性具有抗跌追涨的性质，产业分布在金融类股占比也是高股息ETF中较高的一档。

3.元大高息低波（00713）

00713追踪「台湾指数公司特选高股息低波动指数」，从台湾前250大市值公司股票中，选取高股利、营运稳定、高权益报酬率（ROE）与股价波动低的50档股票，产业分布广泛，从电信通讯到食品环保，配置得很平均。这档ETF虽然号称低波，但从发行至今也交出了非常漂亮的成绩单。

4.群益精选高息（00919）

00919主要筛选「高股利率」的股票共30档做为成分股，除了以股利率进行筛选，00919也将流动性和获利能力纳入筛选因子。成分股产业涵盖各个领域，其中以半导体、 航运类股以及电脑和周边设备为主。

5.凯基优选高股息（00915）

00915追踪「台湾指数公司特选台湾上市上柜多因子优选高股息30指数」，透过市值、流动性、财务指标、股价 表现、波动度及股利率等因子，筛选出低波动、高股息的大公司作为成分股，近年表现也相当不俗。

橙实文化《股息流：跟着Ryan爸爸稳健存股，你也可以存破千万》，作者：Ryan爸爸

毕竟台湾是科技岛国，电子与半导体是我们的强项，因此如果看好这个领域的话，可以考虑布局半导体为主的ETF。

我在2023年下半年也开始买进数档ETF，参与台湾的高科技市场。但还是提醒新手朋友，月月配息ETF不能单看殖利率，而是要稳定填息才是重点。「选股逻辑不重复」、 「高殖利率」、「高填息率」这三个重点请先摆在前头，免得买到一堆重复性质的ETF，就没有达到「分散」的效果了。

而前阵子听到关于买高股息ETF会睡公园的论点，我认为只是为了要传递指数化投资有最好的预期报酬率，是出自于好意的提醒，但标题是真的夸大了！

毕竟有许多存股前辈，靠着股息收入养家活口，甚至买房，达到财务自由。我们有家庭、有孩子的起跑点，一定比单身族的读者要落后很多，连我们都可以做到了，相信你一定也可以靠着存股领息达到财富自由。

常见的月月配组合

近年的高股息ETF都采用季配息，就连老牌的0056也跟进了。而前阵子推出的00929、00939、00940等月配息ETF，更是掀起一股月配息风潮，其中00940 还创下空前的 募集资金记录！

如果想要单纯每月领息，我认为直接买入00929或00940就可以了。但如果想要产业分散一些，不妨参考以下的表格：

由上述两个表格可知道，若自己组合月月配，若想要单纯一点，可以直接买进00929、00939或00940这类月配型ETF。但若要顾及产业分散，可以参考上述五档热门的高股息ETF，按照自己的喜好进行搭配组合。

虽然高股息ETF的殖利率很吸引人，但大家也发现其实管理费用也相对较高。因此若你是长期持有的朋友，我会建议你把股票出借，赚点利息抵销这些管理费用。不管怎么说，我们投资看得不只是高殖利率，而要关注总报酬率！

（本文摘自橙实文化《股息流：跟着Ryan爸爸稳健存股，你也可以存破千万》，作者：Ryan爸爸 ）

※免责声明：本文仅为个人观点与纪录，而非建议。投资人申购前需自行评估风险，详阅公开说明书，自负盈亏。