24档胜大盘3倍 台股基金 今年平均报酬逾4成

台股主动型基金今年以来绩效抢眼，近期持续上涨，开年以来，135档基金平均报酬率超过4成，24档台股基金报酬率逾6成，胜过大盘指数3倍。图／本报资料照片

近年来台股基金表现

相较大盘加权指数持续震荡修正，台股主动型基金今年以来绩效抢眼，近期持续上涨，开年以来，135档基金平均报酬率超过4成，24档台股基金报酬率逾6成，胜过大盘指数3倍，截至10月12日止，台股基金绩效居冠的报酬率达104％。由于投信法人不看淡选前台股表现，预期台股基金今年可交出近年最佳的一张成绩单。

今年以来，虽台股人气及资金明显往被动式高股息ETF靠拢，但以绩效来看，主动式台股基金平均报酬是被动式台股ETF基金的2倍多，其中日盛、野村与统一投信旗下的台股基金，表现更显出色。

今年来绩效前四名的台股基金平均报酬9成以上，日盛新台商基金高达104％居冠，野村、统一投信旗下台股基金也有7至8成的报酬率。分析原因，主要与基金经理人掌握强势股、灵活换股有关，如近期飙涨超过2倍的定颖投控，是日盛与统一旗下台股基金的主要持股，近期台股修正下，相关基金净值仍持续上涨，推升绩效逆势走强。

检视近年来台股基金表现，可见「追涨」较「抗跌」更具效益。近年来整体台股基金平均报酬以2021年的42.45％表现最佳，当年度台股加权指数仅上涨23.66％；另外在2019、2020年平均表现也都胜过大盘，不过，去年在大盘下跌22％之际，平均报酬跌了近3成就不如大盘。

今年以来至12日止，整体台股基金平均报酬率达43.99％，在近几年内表现相对突出，近期台股出现修正，但统计过去20年第四季上涨机率高达74％，加上选前台股表现颇受期待，因此投信法人本季逢低布局的力道不容小觑，全年基金报酬率可望创下近几年来最佳的纪录。