靠消费民众维生？将来银行至少还有2年要「修身」

中华信评主办分析师范维华指出，依据标普全球评级的「银行业国家风险评估」(BICRA) 报告及其基准，对于仅在台湾本地营运的银行业者而言，目前的基准为标普全球评级「bbb」等级，而将来银行未来2至3年期间大多数的业务将在台湾营运。

将来银行为金管会于2019年中核准设立的三家纯网银业者之一。主要股东有中华电信(41.9％)、兆丰银行(25.1％)、新光人寿保险(10％)、全联福利中心(9.9％)以及凯基银行(7％)；实收资本额为新台币1百亿元。中华信评预估，未来两年将来银行的资本水准将逐渐耗用期初资本，并产生营运亏损。

中华信评估计，将来银行的风险调整后资本(RAC)在2022年12月时约51.2％，在2024年之前将经历非常高的业务成长并产生营运亏损，RAC则将维持在高于15％的水准。

范维华分析，有鉴于将来银行的营运规模有限、且初期营运费用偏高，银行获利能力在近2年期间将低于国内银行业的平均水准，该行可能需要经过「数年」的时间，方能达到较佳的经济规模并转亏为盈。至于「数年」的估算，中华信评提醒，主要缺乏时间累计的行业景气循环、授信资产品质变动的历史资料，无法精确估算。

纯网银在亚太市场的发展进度，各有各的优势与状况，像将来银行的主要股东，包括中华电信与全联福利中心，在台湾均拥有强健的客户基础，可以在此基础上寻找新客户，中华信评认为，应能在该行营运初期阶段，多少协助提供稳定成长的业务流量。