科创板2023“交卷”：逾六成公司营收增长，机构投资者持仓占比近七成

随着年报、一季报披露收官，科创板公司的2023年及2024年一季度业绩揭晓。

2023年，科创板全部571家公司合计实现营业收入约1.4万亿元，同比增长4.7%；全年实现净利润759.6亿元。2024年第一季度，除中芯国际、华虹公司、百济神州、诺诚健华4家多地上市红筹企业外，567家科创板公司合计实现营业收入2775.5亿元，同比增长3.6%；合计实现净利润172.1亿元，与上年同期持平。

科创板的投资“工具箱”不断丰富。目前科创板指数数量已达到15条，境内外产品规模近1600亿元。同时，专业机构投资者活跃账户数持续增加，截至2023年末超过7万户，同比增长30%，其中机构投资者持仓占比近7成。

逾六成公司2023年营收正增长

以2019年为基数，科创板公司近四年营业收入和净利润的复合增长率分别达到23.3%和24.4%。其中，92家公司营业收入和净利润复合增长率均超过30%，187家公司连续四年营业收入均实现增长，75家公司连续四年净利润均为正增长。

具体看2023年度业绩情况，超六成公司实现营业收入正增长，47家公司营业收入增幅超过50%。2023年，在全球贸易低迷、经贸摩擦频发的大背景下，科创板公司合计实现海外收入4026.2亿元，同比增长9.7%，占板块整体营收的28.8%。

就行业而言，科创板生物医药公司超过110家，汇聚生物药、化学药、医疗器械、医药研发外包服务等多个细分领域，深度介入癌症、艾滋病、乙肝、丙肝等重点治疗场景。目前已有27家公司的超50款药品获批上市，超200款药品进入临床试验阶段，2023年合计营业收入同比增长37.8%。

科创板高端装备制造公司超过120家，涵盖航空航天、工业机器人、工业母机、激光加工等多个重要产业链及生产环节。2023年业绩持续增长，其中工业母机、激光加工等产业链净利润分别同比增长8.8%、7.7%。

经营质量方面，2023年科创板公司全年平均毛利率达到41.7%，超三成公司毛利率超过50%，59家公司毛利率较上年增加5个百分点以上。从现金流看，2023年科创板公司经营活动现金流净额合计1395.5亿元，同比增长13.6%。

研发投入迭创新高。2023年，科创板公司研发投入金额合计达到1561.2亿元，同比增长14.3%，研发投入占营业收入比例中位数为12.2%，83家公司研发强度连续三年超20%。截至2023年末，科创板已汇聚超过23万人的科研人才队伍，研发人员占员工总数的比例超过3成。

得益于高研发投入，2023年科创板公司在科技创新方面取得了一些新进展、新突破。截至2023年末，累计124家次公司牵头或者参与的项目获得国家科学技术奖等重大奖项，六成公司核心技术达到国际或者国内先进水平；累计形成发明专利超10万项，其中中芯国际、信科移动的专利均超过万项。

同时，科创板公司2024年一季度业绩也出炉。超六成公司第一季度实现营业收入同比增长，85家公司营业收入增幅超过50%；超五成公司第一季度实现净利润同比增长，151家公司净利润增幅超过50%。尤其是集成电路、智能检测等细分行业表现突出，营业收入同比增速达到27.8%、62.3%。

2024年第一季度，科创板公司合计研发投入322.7亿元，同比增长18.2%；合计购建固定资产、无形资产和其他长期资产支出539.2亿元，同比增长6.7%，超30家公司披露研发、生产项目正在加速落地。

机构投资者持仓占比近七成

科创板公司借助资本市场工具激励人才、再融资、并购重组等，并通过分红、回购、增持等方式，提升投资者获得感。

科创板率先推出第二类限制性股票股权激励工具，截至2023年末，共有369家科创板公司推出539单股权激励计划，板块覆盖率达到65%，涉及核心技术及业务人员10万余人次。超9成公司选择第二类限制性股票作为激励工具。

目前，科创板超六成公司的创始团队为科学家、工程师等科研人才或行业专家，近三成公司实控人兼任核心技术人员，近三成公司实控人拥有博士学历。

持续融资发展方面，2023年科创板公司累计实施50单再融资，融资金额逾560亿元，8家公司通过“小额快速”机制高效解决资金需求。

产业并购重组方面，2023年科创板公司累计发生30余单交易额在1亿元以上的股权收购交易，其中4单构成重大资产重组或涉及发行证券。 此外，多家科创板公司引入国有资本或重要产业资本。

截至2024年4月30日，科创板363家上市公司披露了2024年度提质增效重回报行动方案，占公司总数的63.6%。

同时，科创板公司抛出了分红、回购、增持等方案。现金分红方面，约七成科创板公司推出2023年度现金分红方案，年度累计分红总额达424.7亿元，超300家公司现金分红比例超过30%，10家公司年度累计分红金额超过5亿元。

回购方面，2023年共计146家公司发布152份回购计划，拟回购金额上限达到178.9亿元，其中，金博股份、乐鑫科技等20家公司累计实施多期回购计划。增持方面，2023年共计42家公司发布45份增持计划，相关人员拟增持金额上限达到12.6亿元。

投资“工具箱”也不断丰富。2023年以来，科创100指数、科创ESG指数等指数陆续发布，目前科创板指数数量已达到15条，境内外产品规模近1600亿元。其中，科创50ETF产品规模近1300亿元；科创100ETF产品规模近190亿元，较发行规模增长42.3%。衍生品方面，2023年6月，科创50ETF期权上市，成为全面注册制背景下首次推出的股票期权新品种。

专业机构投资者活跃账户数持续增加，截至2023年末超过7万户，同比增长30%，其中，企业年金、公募基金活跃账户数增速较快，同比增速分别超过200%和10%；机构投资者持仓占比近七成（专业机构投资者、一般机构投资者持有的流通市值占比分别约为4成和3成），其中，社保、保险、年金等长线基金持仓占比接近5%。