科技业基本面强 定期定额卡位

境外科技基金投资2年绩效前五名

今年来美国股市反映升息预期、地缘政治风险走势震荡,去年表现亮眼的科技类股回档,但目前正处于企业数位化转型的开端,潜藏庞大的投资商机,预期后续待市场消化升息预期,俄乌紧张局势若能缓和,科技股可望重回涨势。

法人认为,尽管在市场对俄乌情势担忧未除之前,预期科技股短线波动仍高,从历史经验来看,地缘政治事件对股市的影响多属短期,科技产业具强劲且长期的成长优势。

统计国内核备境外科技股票型基金绩效,尽管今年来科技基金出现回档,但累积过去两年,境外科技基金平均台币报酬率达38.86%,其中富兰克林坦伯顿科技基金以52.24%涨幅居冠,若采取定期定额方式投资,统计过去20年任一个月进场定期定额投资2年,富兰克林坦伯顿科技基金平均报酬率达15.75%,正报酬机率接近九成,长期绩效稳健。

富兰克林坦伯顿科技基金截至2022年1月底在软体服务股配置比重近五成,半导体与半导体设备股配置比重约两成,相对指数减码硬体股。基金布局聚焦云端平台、软体即服务(SaaS)、电子商务、数位支付、AI、5G六大主轴,可望受惠于企业持续推动数位转型的趋势。

云端概念股经过本波修正,评价已降至近三年低点,但产业基本面强劲,根据投资银行Piper Sandler预估,随着云端渗透加速,将云端产业2030年营收自原估的1.1兆美元上修至1.8兆美元,10年年均复合成长率达23%,总体环境造成的股价拉回,反而带来具吸引力的买进机会。

根据Factset统计,史坦普500科技类股2022年获利预估成长12%,增速虽较2021年放缓但依然稳健,也优于整体史坦普500企业8.6%的获利增幅。展望科技产业基本面无虞,股价经过本波修正后吸引力浮现,建议可逢回分批加码或定期定额策略掌握科技趋势商机。