中概科技股题材热 逢低进场

中信中国50（00752）经理人詹佳峰表示，中概股7月股价波动加剧，科技三巨头ATM（阿里巴巴、腾讯、美团点评）纷纷创下上市以来最大阶段跌幅，高盛于近期报告指出，科技股的急速下跌已反映未来不确定性，投资价值显现，且人民币兑美元依旧维持高档震荡，说明外资并没有看空大陆公司。

其次，巴菲特的合伙人蒙格于第一季抄底阿里巴巴，当时根据蒙格公司发表的声明，他将阿里巴巴视为「现金等价物」；近期蒙格公布第三季持股，他不只继续抛售美国国债，更大举加码阿里巴巴。除蒙格外，华尔街重量级资产公司也大举筹募投资中国科技股的新基金，意味中国科技前景仍具期待空间。

詹佳峰强调，2021年大陆陆续有零星疫情出现，但整体疫情控制得宜，根据大陆官方统计，十一长假出游人次已回复至疫情前七成，生活逐渐回到常轨；虽然限电议题让9月PMI指数下修，中国国务院总理李克强已在9月底表示，将确保产业供应链稳定、确保能源供应，随后国务院副总理更强调「要求煤扩、电力与石化能源国企不惜一切代价确保冬季供电」，决策层或有意适度松绑政策执行力道，建议投资人无须对大陆经济过度悲观，加上第四季为传统港股旺季，不妨适时逢低布局。

安联中华新思路基金经理人苏泰弘表示，大陆人行降准后，释放约1兆人民币的流动性；而全球资金宽松下，中港台三地股市有望受惠。布局上将持续聚焦政策受惠与各区域间产业趋势明确的次产业，包括了汽车、旅游、饭店、工业、周期性行业、半导体、5G、新能源车、太阳能等产业。