AI大战升级！抢进4档半导体ETF赚逾10％

AI大战升级，点燃半导体ETF投资热。（示意图/达志影像/shutterstock）

AI股点火，台股16日早盘一度涨逾300点，来到21,475点，加权指数再创新高。法人表示，ChatGPT-4o，是生成式AI跨入新纪元开始，让人类拥有个人AI助理迈向一大步，背后牵涉到的AI算力、高速运算等商机，再次点燃半导体ETF投资热，今年以来新光台湾半导体30（00904）、群益半导体收益（00927）、兆丰台湾晶圆制造（00913）、中信关键半导体（00891）涨幅皆逾10％。

新光台湾半导体30 ETF（00904）经理人詹佳峰表示，5月全球AI惊喜话题不断，除苹果将有机会推出具ChatGPT技术的AI-iPhone手机外、OpenAI于5／13最新推出ChatGPT-4o，强调是速度更快、效能更强的多模新模型，且开放给免费用户使用，Google I／O大会即将在当地时间15日展开，旗下Gemini也同样强调多模态的能力，看出新一轮生成式AI大战强势来袭，未来AI应用新商机将不断冒出来，最直接受惠的首推台湾半导体供应链，由AI带动的业绩题材不断喷发。

詹佳峰强调，目前台股看好下半年AI应用新热潮、以及高速运算需求将呈爆发式成长，预计AI晶片、AI手机、AI PC等3大边缘AI大商机，将继续烧旺台湾半导体与零组件需求热潮，成为下半年台湾半导体产业成长的「芯」动力。

根据研究机构资料统计，全球AI半导体预估2020年到2028年的年均复合成长率（CAGR）达25~30％，主要来自未来ASIC自研晶片热潮，自研晶片每年产业成长空间高于3成，另外，边缘AI将是2024下半年到2025年的一大亮点，预计今年6月台北国际电脑展，市场将会从去年焦点的AI伺服器相关，今年延伸到更多AI手机、AI笔电等新商机。

中信关键半导体（00891）经理人张圭慧认为，从去年12月起，半导体产业完成库存调整，开启每3至4年新一波的产业周期上升循环；此外，2024年4月公布的库存循环指数，更创下2021年12月以来新高，半导体产业月营收年增长续扬，为连续三个月正增长，显示复苏力道强劲，可望推动良好的订单循环，有利半导体相关产业的前景发展。

张圭慧认为，在半导体复苏周期到来、生成式AI技术扩散、库存天数反转等利多因素支撑下，半导体产业有望迎来双位数扩张，建议投资人可伺机布局半导体ETF，有机会参与新一波科技成长契机。

台新台湾IC设计动能ETF基金（00947）经理人黄钰民指出，半导体产业挥别2023年的库存调整期，进入2024年，在生成式AI和高效能运算（HPC）等应用推动，以及晶片在终端需求的复苏带动下，加速先进制程和晶圆代工产能扩增，SEMI国际半导体产业协会公布最新一季全球晶圆厂预测报告（World Fab Forecast, WFF），全球半导体产能继2023年以5.5％成长至每月2,960万片晶圆（wpm, wafers per month）之后，预计2024年将增速成长6.4％，突破3,000万片大关。台湾一向为全球半导体生产重镇，受惠相对明显，资策会MIC预估，2023年台湾半导体产业产值为3.77兆新台币，展望2024年，预估产值将达4.29兆新台币，成长13.7％，预期各次产业2024年将有一至二成的成长幅度，尤其IC设计族群后市相对看好。