安聯投信：布局聚焦能見度可達二到三年的產業

安联投信台股团队表示，各产业重回成长但成长性不一，布局方向上建议聚焦能见度可达二到三年的产业、如IP/ASIC、光通讯、AI、重电；美科技股走强有利提升台湾AI族群的评价；去年第4季手机急单带动半导体复苏，但须留意近期手机回补库存需求已告一段落。另一方面，安联投信台股团队表示，CSP 自研晶片需求带动IC设计服务业长期成长；AI加速光通讯基建升级趋势，加上去中化趋势或将为国内光通讯族群带来转机；美国电网设备汰换升级趋势带动变压器外销供不应求。

安联投信表示，联准会（Fed）连续四次按兵不动，主席鲍尔会后暗示利率达到峰值，但适当情况下可能在更长时间内保持政策利率不变，打压市场对3月降息的期待，同时投资人消化科技财报。不过，市场很快摆脱联准会放鹰卖压、交投信心又再回温。根据证交所统计，2日外资买超151.39亿元，累积近一周累积买超近390亿元。

在其他题材方面，安联投信台股团队表示，CSP 自研晶片需求带动IC设计服务业长期成长；AI加速光通讯基建升级趋势，加上去中化趋势或将为国内光通讯族群带来转机；美国电网设备汰换升级趋势带动变压器外销供不应求。

安联投信台股团队表示，今年选股扮演重要角色，主题包括电子、IP/ASIC、AI、云端伺服器、车用电子、半导体族群、景气循环末段等因有成长利基支撑，仍是今年布局重点；绿电部分，电网升级政策受惠族群等亦具成长利基。