《国际产业》辉达季报怎解？鸿海、美超微已点亮明灯

周一辉达股价大涨4.35%，收在130美元。

辉达将于8月28日发布第二季财报，Wedbush表示仍然看好该晶片大厂。其股票研究资深副总裁Matt Bryson表示，Wedbush之前预期的1兆美元AI支出狂潮正在实现当中，科技业仍处于投资AI硬体的早期阶段。

Wedbush曾以「AI教父」形容辉达创办人黄仁勋。

Bryson周一接受CNBC访问时表示，仍有大量支出朝辉达晶片倾泻而来。

他表示，最近辉达股票遭到抛售，主要因为投资人担心对其AI晶片的需求正在减弱，以及新一代Blackwell系列GPU晶片因设计瑕疵导致出货可能延迟。但辉达一些最大的AI晶片客户都公布了强劲的业绩表现。辉达晶片的主要买家鸿海上季获利成长6%，主要归功于其AI伺服器带来的「强劲成长动能」。辉达的另一家大客户美超微（Super Micro Computer, Inc）上季获利虽然不如市场预期，但营收表现极佳。

Bryson表示，辉达股价反弹，主要因为许多数据显示AI支出并没有放缓。他并预期个人装置与AI技术进行整合将激发对AI内容的需求，这也将成为半导体产业的重大助力。

在谈到Blackwell系列晶片时，Bryson认为延后推出可能「无关紧要」。所有公司都要在Blackwell推出时砸钱投资AI，这表示AI支出盛况又多了一年。我仍然给予辉达「买进」评级，我认为辉达季报将再度击败市场预期并获得上修。他们一直以来都是如此。根据其客户群，目前辉达的动能似乎没有任何改变。