美打陆面板 台DDIC忧喜参半

台厂驱动IC上半年营运表现

美国制裁重拳瞄准面板，据业界人士透露，美国政府可能将京东方（BOE）、天马微电子纳入制裁名单当中，有利台湾面板厂发展。然而，法人透露，BOE部分高阶DDIC（面板驱动IC）产品系由台厂如联咏、天钰供货，料该政策会影响部分订单；不过，另一方面也有利加速业者重新采用台厂IC产品，矽创、瑞鼎等公司皆有望迎来转单。

由美国众议院中共问题特别委员会主席约翰·穆勒纳（John Moolenaar）致美国国防部信件指出，中国大陆显示技术公司—京东方及天马微电子将对美国带来安全风险的担忧。恐被列入美方「中国军事企业」（Chinese military companies）名单。

强调美国需要减少对大陆显示技术的依赖，法人认为，台厂供应链将迎来转单商机，面板厂率先受惠，另外在DDIC部分，过往大打价格战的红海竞争市场迎来曙光。法人进一步分析，过往陆系业者接受当地政府大量补贴，台厂IC竞争压力大，然未来业者若要避免断供，只能选择非陆系供应链。

尽管可能失去BOE的高阶订单，但是产业秩序陆续回归正常，具备技术实力的公司有更大优势，法人认为，对联咏、天钰影响不大，估计能快速恢复动能，另外，矽创、瑞鼎等台系供应链，也能逐步舒缓获利压力，迎来健康的产业供给状况。

美众议院提及的信中提到，过去两年陆系显示器行业成长快速，由天马、BOE出货量推估，目前在智慧型手机OLED、LCD份额分别为28％及48％，不过这是由于大量补贴，包括零利率或低于市场利率的政府贷款、研发补贴、低企业税以及购买补贴等优势构成。

法人推估，该庞大市场若由台系业者补上，将对各家公司迎来大进补。去中化进程加速，从BBCall攻击事件将使美国更加重视供应链安全问题，未来将更加仔细检视各个环节的供应链情形，防堵任何可能危及国家安全的情况发生。