未来中国银行业的发展之二——大银行VS小银行（上）

2023年年底在梳理监管机构对于我国金融业的政策导向相关文件的时候突然有了一种感慨，过去十年中小银行的好日子基本走到头了，未来十年可能会有一半中小银行消失（主要是被兼并，合并或托管）。

《关于推进普惠金融高质量发展的实施意见》：

严格限制和规范中小银行跨区域经营行为。依法将各类金融活动全部纳入监管。坚决取缔非法金融机构，严肃查处非法金融业务。

2023年中央经济工作会议提出：

要完善机构定位，支持国有大型金融机构做优做强，当好服务实体经济的主力军和维护金融稳定的压舱石，严格中小金融机构准入标准和监管要求，立足当地开展特色化经营。

如果再和前几年就开始的严禁中小银行异地展业等相关规定可以看出这几年国家对中小银行的监管越来越严，而且可以预见未来10年中小银行的发展受到的限制会远多于支持。

如果我们把现在的政策和十年前，甚至几年前比就能发现政府对中小银行的态度发生了180度转变：

2017年召开的全国金融工作会议提出，要改善间接融资结构，推动国有大银行战略转型，发展中小银行和民营金融机构。

2012年我印象中当时政策是鼓励中小银行发展的。当时金融专家还专门撰文为中央支持中小金融机构发展叫好，我节选一段：“鉴于目前还不能把缓解小微企业融资难的希望寄托在大银行身上，只有大力发展中小金融机构，才能加快解决对小微企业金融服务不足的问题，这也是金融支持实体经济的关键环节。”

那么究竟是什么造成了政府对中小金融机构态度的180度大转弯呢？我思考过一段时间，结论是2点：1，中小金融机构监管不到位，风险意识淡漠，常常成为麻烦的制造者。2，中小金融机构对普惠金融支持的优势正在被金融科技所取代。

中小金融机构风险事件频发

回首过去10年，中小金融机构暴雷、跑路、破产、被接管的情况接连不断。最开始是各地的贵金属交易所暴雷，典型的案例是昆明泛亚，最终被定性为“非吸”（非法吸纳存款）涉案损失金额338亿。

接下来就是各地的P2P纷纷跑路，最典型的案例是深圳红岭创投，涉嫌“非吸”超1000亿。从2010年P2P兴起到2020年所有P2P全部关停，最终合计形成坏账8000亿人民币。

再往后就是地方银行登场了，包商银行成为新中国成立以来第二家正式破产的商业银行。第一家破产的银行是海南发展银行。包商银行破产给我国银行体系带来多大冲击呢？我们可以从存款保险披露的年度说明找到蛛丝马迹：

存款保险2021年3月披露的2020年年度存款保险说明有如下信息：为推进金融风险化解，使用存保基金676亿元开展风险处置，为1024亿元金融稳定再贷款提供担保，使用165.6亿元购买不良资产，使用88.9亿元认购徽商银行股份，100亿元用作存保公司资本金，其中66亿元用于出资设立蒙商银行。

从上面的描述中可知，即便不考虑金融稳定再贷款，为了处置包商银行的烂账还是动用了超过1000亿，如果考虑金融稳定再贷款那就超过2000亿。这里面还没算包商银行破产案例中那些未能追回的对公存款和同业存款损失。包商银行破产还没几年，又出一个某省村镇银行网络存款兑付危机。

现在回头看，最近10年之所以有这么多中小金融机构风险和过去十年放松对中小金融机构监管有很大的关联。

普惠金融1.0

从10年前的表述看，最开始国家愿意支持中小银行为代表的中小金融机构发展一个重要的原因就是为了支持普惠金融。我们这里不妨将那时候的普惠金融称为普惠金融1.0版本。

10年前专家说的没错，大行确实不愿意做普惠金融。在普惠金融1.0时代，换你是大行行长你也不愿意做。10年前我国的企业和个人信用体系还没有完全建立，金税工程三期也还没完成，各种用电，用水，工商注册数据都没有联网公开。在这种情况下对于银行来说最头疼的是客户风险评估和尽职调查。

中小企业普遍缺乏完整的会计报表或者报表质量未经审核。大银行习惯的依靠财务报表评估客户风险的办法对于中小企业不适用，或者成本抬高。大企业批一次贷款可能就是几千万上亿，中小企业贷款要想做到同样的规模可能需要做几十甚至上百个客户。

在普惠金融1.0时代，普惠金融做得好的银行都是中小银行，比如：台州银行，宁波银行等等。他们做得好的诀窍是让信贷员成天和小企业混在一起，信贷员对于企业的经营情况，资金结转规律，甚至老板的个人情况都一清二楚，说白了就是人海战术。

国有大行这边看着30万员工人不少，但是平摊到全国上万个网点后，每个网点的人数并不多。在三四线城市国有大行的网点密度和员工数目远远低于当地的地方性银行。所以，拼人海战术大行特定做不过中小银行。

另一个原因是过去我国经济发展速度快，对资本的需求旺盛，总体处于资本短缺的状态。在这种状态下找大行贷款的客户很多，大行倾向于把款贷给那些信誉好，体量大的大型企业。

所以，在10年前普惠金融主要是中小银行在做，为了支持普惠金融，监管鼓励中小金融机构发展也就成了顺理成章的事情。

今天，我们先讨论到这里，明天继续讨论普惠金融2.0背景下，国有大行对中小银行的反击和未来的趋势。

所以，在10年前普惠金融主要是中小银行在做，为了支持普惠金融，监管鼓励中小金融机构发展也就成了顺理成章的事情。