月配息债券ETF 吸金力破表
市场对长债的投资需求高升,近期发行的群益ESG投等债ETF基金,三天就募集超过150亿元,创纪录。其他新债券ETF基金也是募集后不久即宣告额满,甚至申请追加募集。图/本报资料照片
新募集债券ETF基金
今年月配息ETF基金超夯,今年新募集成立的ETF基金,只要打出月配息诉求,不论股债都能迅速吸金。日前群益投信募集的债券ETF基金短短三天内宣告募集150亿元成立,创下国内债券ETF最佳募集成绩,也追平过去股票ETF的募集绩效。
群益投信2017年发行业界第一档投资级产业债ETF、在2018年12月旗下债券ETF规模逾1,031亿元,成为首家债券ETF规模站上千亿元的基金公司,近期发行的群益ESG20年期以上BBB投资等级公司债ETF基金,三天就募集超过150亿元,创下台湾债券ETF有史以来最佳募集纪录,将在12月5日挂牌上市。
今年募集成立的债券ETF基金,除群益这档外,还有国泰10年+金融债、统一美债20年两档,分别以月配息、季配息为诉求,分别募集到近95亿元、85亿元,且统一美债募集后不久即宣告额满,申请追加募集195亿元,可见市场对长债的投资需求高升。
市场法人分析,美国联准会已连二次暂停升息、市场预期升息循环近尾声,长天期债投资价值浮现,也带动投资热度,群益是第一档采月月配且有收益平准金机制的ESG债券ETF基金,因锁定长天期ESG BBB级债,诉求兼顾收益及债券品质,加上发行价格15元,让投资人相对容易参与,且成立45天即可配息,投资人可望有月月现金流。
长天期债券因对利率变动的敏感度较高,在暂停升息以及未来迎接利率拐点下,受惠程度亦相对高。从债信品质来看,投资级债因信用评级高,违约率极低,其稳健特性有助抵御市场波动。再从收益面来看,投资级公司债的评级中,以BBB评级的殖利率更胜一筹,超过6%,且其市场需求高,流动性亦相当活络。
因此,近期不少法人建议,固定收益型投资人债券配置可透过适度承担信用风险,布局投资等级债中信用评级较低的BBB级债券,来增加整体债券部位的息收及利差保护。