00940、00939…投資小白適合買ETF嗎？專家：連配息、利息都沒懂就別「越級打怪」

图／ingimage

【撰文／翁申霖整理】

近期台股强势攻克两万点再创新高，热钱涌入股市，细究原因，法人表示，近一个月多档新ETF展开募集，却充斥着解定存、增房贷、借信贷等申购乱象，让央行与不少专家学者忧心，希望这些投资人能清楚高股息ETF的商品属性，而不是一窝蜂的盲目追逐，且目前股市偏高点，更应审慎投资。

法人直言，「甚至有投资人是从稳定的保单、存款，直接转进波动高的股市，若未来出现震荡，真的能承受吗？」

专家打破最可怕迷思：利息≠配息！

旗下拥有「国民ETF」之称的「国泰永续高股息(00878)」等热门商品的国泰投信ETF研究团队表示，投资人除了对ETF商品不熟悉外，对配息也有所误解，以为是在保有本金的前提下，额外领到另一笔钱，将「存款利息」和「ETF配息」概念混淆了，所以才会出现配息率8%、10%胜过定存利率等不正确的说法。

所谓ETF的配息，专家表示，是需要填息后才算是真正领到，但一旦面临下行风险呢？则有可能赚了息但赔了本。

投资人必须留意到所有投资宣传都会提醒，没有稳赚不赔的投资，「投资一定有风险」。

以投信投顾公会的风险报酬等级来看，「类似于银行存款的『货币市场基金』，风险报酬等级仅RR1，但『股票型ETF』风险报酬等级大多为RR4，甚至是最高的RR5，」这对于从未踏足股市的投资人来说，跟着热潮买进高股息ETF可说是「越级打怪」。

追求月月配、稳定配息 「债券ETF」更稳健

专家建议，想追求月月配、稳定配息金额的人，可从风险报酬等级为RR2的债券ETF开始。

举例来说，「国泰10Y+金融债ETF(00933B)」，其投资标的为世界级银行，是大到不能倒的金融巨头，基金平均信评达A，且目前股价不到17元(3/22收盘价16.71元)，也是很好入门尝试的价位。

此外，专家表示，今年启动降息为市场共识，持有债券，还有望享资本利得空间。

本文授权自今周刊，原文见此。

《延伸阅读》

00940净值9.97元，「破发」为何是好事？他拆解成分股：守住较高殖利率「想赚价差改选这档」

鈊象、精华光学...月薪5万养一家四口，大学教师如何50岁滚出2千万退休金、年领70万股息？9档存股名单曝光

原想赚一把就不用苦撑20年领终身俸，没想30天赔光百万！菜鸟军官的投资血泪：要赚心理能负荷的钱

【尊重智慧财产权，如需转载请注明资料来源《今周刊》，谢谢】