《国际产业》NTT电信发债1兆日圆 日本史上最大规模

为了筹资电信业者日本电信电话(NTT)已对规模高达1兆日圆,约96亿美元的债券进行定价,同时,这也是日本国内信贷市场有史以来,最大一笔发债规模。

承销商之一SMBC日兴证券(SMBC Nikko Securities)表示,NTT分四次出售了这些债券,后续所得收益将为子公司NTT Docomo提供投资弹援。

NTT会发行四张巨额公司债,其实是根据市场投资者需求并量身打造的,经考虑后才增加发行量,达到总金额1兆日圆,同时写下日本金融市场之最。

由于NTT公司债享有较高收益率,市场参与相当踊跃。根据SMBC日兴证券计算,最后申购需求约为2.44兆日圆,达NTT此次1兆日圆公司债发行量约2.4倍。其实当初NTT发债规模仅一半约5000亿日圆,但好评不断下,7日才增至1兆日圆。

从11月开始,日本公司就有一连串大规模发行公司债活动,包括7&I控股(Seven&i Holdings)3500亿日圆,还有软银的1200亿日圆。分析师认为,因为日股已涨太多,未来获利空间恐怕有限,故很多市场投资人选择卖出股票转战债市