人頭戶網路交易凍結波及股票交割戶 券商嚴陣以待違約交割風險

人头户的所有帐户网路交易将被冻结，连股票交割户也难幸免，让券商忧心违约交割风险升高。图/联合报系资料照

攸关洗钱防制法第15条之2的修法，勒令人头帐户及该人头户所有其他帐户的网路交易将全面冻结5年的新政策，预计在三月底正式上路，但对此不少券商私下忧心忡忡，担心这个要吓阻民众不敢再乱卖人头户出去给诈团的政策，可能会意外衍伸出违约交割增加的现象，对此已严阵以待，尤其是目前台湾平均1人开立2个证券帐户，市井小民投资者众，更让券商对可能的违约交割风险不敢掉以轻心。

相关官员表示，目前在洗钱防诈的管理上，所谓的「告诫户」，亦即被查出有出售帐户给他人，亦即所谓的「人头户」，至于「警示户」，则是指已有受害人去报案的相关户头，绝大部分也都和人头户有关，现在全面冻结网路交易的，则是一经被刑事警察局认定为「告诫户」，亦即将自己的帐户交付给诈团作使用的，就会被冻结网路交易5年，倘若期间再有类似情况发生，就继续追加5年。

而券商现在担心的，是倘若股票投资者的帐户被冻结了，这位投资者又未在银行临柜缴股票交割款，将使券商无法在T+2的交割日，完成买股交割款的扣款，尤其是在交割日当天的上午10点之前就必须完成，时间可说相当赶。

券商目前想到的应变方式，包括先垫付款，再向投资人要求交款，以及将投资人帐户里剩余的资金来设质，贷给投资人资金缴款来应变。

对于上述的问题，证期局回应，一旦民众成为「告诫户」，刑事局会主动通知该民众，此外，证券交割户通常也不会被拿来当人头户交易。但券商和银行业者都指出，即使当事人未把证券交割户当人头户交付出去，但同样也会被冻结交易5年，券商也无法从该当事人的帐户里扣款，此外，刑事局能否在帐户被冻结之前联络到当事人，也有变数。

券商也指出，通常数位化程度越高，较没有营业员服务的，这类风险尤大，因为客户投资直接从网路下单和扣款，习惯了，如今若是网路交易功能被冻结，比起一般的券商恐怕更头大。

负责监管券商违约交割问题的证交所则表示，由于这项新措施尚未上路，上述情况会否发生，还是未定数，但倘若责任不在券商，证交所在和违约交割相关的计点上，也会从宽处理。

券商担心，到时候投资人不能够再透过帐户直接网路扣款的方式来交割，而必须到银行临柜缴款，若刑事警察局那边如果没有联络上这些「告诫户」，到时候违约交割的风险就会落在券商的头上。按照常理来说，民众不会把自己证券交割的帐户拿去卖给别人当人头户，但现在的重点在于只要民众有一个帐户是人头户，他其他的帐户都会全面被冻结，包括其证券交割户，这也是问题所在，但碍于个资保护法，银行也无法事先清查，把要被冻结的帐户里和证券交割帐户有关的，事先告诉券商，也令券商深感无从准备。