《台北股市》欧系外资看明年H1拐点和支撑 青睐8勇士

在亚股中，该外资给予台股「减码」评等，而台股的投资组合最青睐共有8档，包括:台积电(2330)、世芯-KY(3661)、元太(8069)、广达(2382)、纬颖(6669)、智邦(2345)、台达电(2308)、大立光(3008)等。最不青睐名单则有:力积电(6770)、友达(2409)、群创(3481)、宏碁(2353)、和硕(4938)、美律(2439)、鸿准(2354)。

该外资的2个重点，「Nearing an inflection point」和「Waiting for the pivot」。目前该外资仍偏好对出口依存度较低的市场，以及高产出缺口和硬体科技出口较低者。但不排除到明年上半年，在某个时点上因看到全球经济触底、利率见顶以及科技供需平衡下，使台湾和南韩这2个市场看到支撑，该2个市场的共同特点就是高科技含量以及以出口为导向的经济体。

至于产业配置上，该外资强调，目前仍偏向金融股高于IT股，防御股高于景气循环股，并且在消费必需品有较大的布局。但也可能在明年上半年的某个时点上，会重新调整配置，当风向转变时，届时也预计将增持科技股，并削减防御性类股。