5投信将募债券基金 规模上千亿

债券新基金募集、申请一览

升息步入尾声，债市可望逢春，投信急募基金抢市，据投信投顾公会揭露，1月有五大投信申请、募集债券基金，包括群益、台新、贝莱德、联邦及凯基等五家投信，募集债券相关基金，五档规模上看千亿元。

.不同于2023年美债ETF热募，今年新债券基金开始出现分歧，投资等级债与非投资等级债都有人看好。

其中，3月4日开募的群益时机对策非投资等级债券基金，是台湾首档非投资等级复合债债券基金，投资标的以非投资等级债为主，投资等级债为辅，主要投资标的以成熟国家、美元计价的债券资产为主、申请额度达200亿元。

而贝莱德iShares安硕0-3月美国公债指数基金、联邦美国优选投资等级债券基金都各申请200亿元的额度，台新美国20年期以上A级公司债券ETF基金则申请195亿元的额度，加上凯基美国优选收益非投资等级债券ETF基金，五档申请额度近千亿元。

法人指出，近期美国零售数据优于预期，消费者信心提升，降低市场对美国联准会3月降息的预期，美债殖利率向上修正，造成近期债市表现不佳。然而投资等级债信用利差反应市场数据较佳而收敛，显示市场依然看好投资等级债未来表现。

另外，也有法人相对看好非投等债。

观察2023年联准会最后一次升息以来，各债券报酬表现比较，据统计去年7月26日至今年1月15日以来，包括公债、新兴市场债、投资等级债普涨0.9％、4.0％、4.0％，但非投资等级债却呈现反弹向上态势上涨6.5％，优于其他债种。