搭供应链南移顺风车 台资银行亚洲杯先驰得点

台资银行随着台商积极南进，扩大经济腹地，也提高营运量能与获利。（本报资料照片）

台湾银行家第165期：Derisk浪潮下 台资银行海外版图迁徙中（台湾金融研训院）

美中贸易战越演越烈，全球化发展让各国重新调整脚步，供应链出现解构与重组，全球投资者和外商正悄悄从中国转移阵地，新南向国家成为潜力无穷的新兴市场，金融业也赶上这波南移趋势，不仅扩大经济腹地，也就近助攻台企布局重点市场。

在美中贸易战、疫情及乌俄战争爆发，中国大陆经营环境恶化，全球供应链重组、分流的情况下，嗅到危机的台商，从2018年开始，纷纷将据点移向东南亚市场，再配合新南向政策，扩大在台湾及东协生产，随着台商多元布局，也带动金流变化，台资银行随着台商积极南进，扩大经济腹地，也提高营运量能与获利。

为了顺应供应链重组，台厂进行全球产能调整，扩大在台湾及东协的产能，同时因应美中冲突，在中国大陆产能则增加供应当地内需比重，随着台商多元布局，对外直接投资与三角贸易跨境资金的地区流向也出现变化。其实，早在2013年10月，金管会就积极推动国内金融机构打亚洲杯，并与多国签署合作备忘录（MOU），紧接着，政府于2016年推动新南向政策，成为本国银行布局转向的重点。

其实这已经是台湾金融业第三次南向拓展，早在日治时期，台湾金融机构跟随日本帝国主义的脚步，前进东南亚市场，第二次则是在1970年至1990年，当时台湾金融机构有跟着一些台商又再度扩张东南亚市场，但这两次的南向都没有取得很好的成果，主要是缺乏产业的有力支撑与市场认知，而这一次的新南向表现已有所不同，甚至可以说在亚洲杯已经先驰得点了！

根据央行统计，截至2023年3月底，台资银行共设立174家海外分支机构，以东协51家最多，与2015年相比，增加12家；其次是中国大陆的30家、美国27家及香港20家。东协国家分支机构的资产规模也呈现快速成长，今年3月底达到新台币1.55兆元，仅次于香港分支机构的1.81兆元，已经高于中国大陆分支机构的1.15兆元。

金管会也在8月15日公布今年上半年本国银行海外分支机构（含海外分行、子行及子公司）获利概况，国银海外据点税前盈余高达新台币424亿元，写下史上同期新高，年增37.4％；值得注意的是，国银在新南向据点上半年税前盈余达121.9亿元，较去年同期增加40％，获利比重在整体海外市场中占比约28.75％，当中，获利年增额前三大地区依序为新加坡、越南及泰国。

中国信托商业银行资深副总经理林永健谈及全球化，他认为，现在是「Re-globalization」，过去建立在世界贸易组织（WTO）标准之下，如降低关税贸易障碍、国家之间相互合作并遵守的准则，将不再放诸四海而皆准，很多人提到去全球化（De-globalization）或是逆全球化，但没有任何国家能跟其他国家断绝往来、自给自足，未来的全球化已有别于以往。

林永健对这一波的台湾供应链移转并不意外，他表示，在1992年以前，台湾还无法投资中国大陆时，已有许多厂商前进东南亚，随着中国大陆开放，使得台商在对岸投资一路上窜，然而，在中国大陆进行转型升级的同时，即转移传统制造业出去，再引进先进生产力，连带让土地成本上涨、环保需求提高，工资也一并上扬，不适合在当地持续经营的台商也陆续撤出、转向到东南亚发展。

加上COVID-19疫情爆发，林永健指出，过去的长链式生产虽然成本低，一旦遇到不可抗力之因素，如关厂、塞港等问题，不论是营业安全或国家安全都要纳入考量，使得全球进行分散式生产。台湾走出去的原因有别以往，台商、台企国际化速度比金融业快速许多，反观金融业跟其他企业不同，到其他国家都会受到规范或管制，要取得证照相对不易，若要提供台商完善的服务、持续支持台商到海外发展，势必要提前布局，而且要锁定重点地区设点，积极地满足客户需求。（全文请见9月号台湾银行家）