《热门族群》美晶片战出狠招锁喉陆 AI半导体中箭落马

华为日前冲破美国封锁线，用自家晶片成功发表多款旗舰智慧型手机，这让美国政府相当有感，不敢忽视大陆全力发展半导体的决心，故最新美国政府决议将再出招，将针对大陆先进运算与半导体制造产品出口管制再进一步紧缩，其中包含Nvidia在内的先进AI晶片都将禁止销往大陆，市场推测，美国这招无疑是要完全扼杀大陆在超级运算和人工智慧AI的研发工作。

其实世芯-KY在2021年天津飞腾事件后，就积极分散市场过于集中的风险，持续拉高北美市场市占率，近两年来成效也逐渐浮现，开始贡献营运表现，不仅今年营收、获利将显著成长，目前订单能见度已经看到2024~2025年。

整体来说，世芯-KY希望将大陆客户的整体营收贡献度控制在10%内，以降低营运风险。预计2023年北美市场将占世芯-KY营收的60%以上，而大陆的贡献低于20%。世芯-KY目前研发人员70%在大陆，日本约占20%、台湾10%，后续也会在新马设置研发人员，希望在2024年后大陆与非大陆的研发人员各占50%。

随着世芯-KY持续降低在大陆的订单、研发人员比重下，在美中晶片战持续加大力度下，世芯-KY所需承担的分险则越来越小，故今日的重挫应可视为对题材短线反应，世芯-KY长线基本面在北美订单支撑下，依旧大有可为。