100%并购中寿计划　开发金：后续会视市场和自身能力办理

▲开发金发言人张立荃。（图／记者吴静君摄）

记者吴静君／台北报导

开发金今（27）日董事会通过并且举行重大讯息说明会，以一股23.6元公开收购中寿的股票，收购完成之后将会持有中寿股票55.95%。开发金这次收购金额为236亿元收购，主要资金来源是有自有资金、举债的方式，凯基证券和开发资本都减资15亿元，以及发债100亿元的债券和开发金年底要卖掉南京东路的总部大楼，都是主要收购的资金来源。

外界关心开发金的杠杆比率。开发金表示，已经有考虑负债比率要符合规定才会进行。

减资+举债+卖大楼　开发金筹资236亿元没问题

开发金是2017年以每股35元收购中寿的股票，当时收购的股权是25%，加计原本开发金对中寿的持股，整体的持股是34.82%；按照开发金当时给予主管机关的承诺，预计在今年3月中旬以前100%持有中寿。

不料，今年正好遇到新冠肺炎（COVID-19）疫情扰乱，使得开发金并购中寿的计划赶不上变化，因此向金管会申请改变中寿并购计划，而当时金管会也同意，在2022年6月这一届董事会届满之前完成并购。开发金发言人张立荃表示，这一次要做就是超过51%，如果能计划完成就会达成持股55%目标。至于对主管机关的承诺，后续持续会做，但是计划和之前一样，要视市场状况、自身能力决定下一步。

但是前次开发金收购价是35元，但是这次收购价却只有23.6元，相差两年多，价格却是「差很大」，开发金解释，收购环境不一样而，且上次到现在经过多次的除权息。

但是为何在此时决定再次公开收购中寿？张立荃说，开发金一直以来都有观察什么时间点是恰当的，而董事会也有提出计划与主管机关沟，也考虑筹资的情形符合财务结构稳健，现在时间点是恰当的时机。至于持股35%与超过50%虽然对中寿都有影响力，但是超过51%拥有实质的控制权，还是与35%有实质上的差异。