AI之王就是狂！辉达新晶片惊动全球 哪几家台厂吞肥单？

辉达发布「地表最强」新款GPU产品L40S，可望带动台湾相关供应链。（示意图/达志影像/shutterstock）

辉达L40S迷人之处在哪？(图/先探投资周刊提供)

为了解决CoWoS产能不足使ＡＩ晶片缺货的景况，辉达于上个月宣布推出新款ＧＰＵ产品L40S，可望带动台湾相关供应链。

今年以来，随着全球大语言模型训练和推理生成式ＡＩ（Generative AI）应用百花齐放，带动高阶ＡＩ伺服器和高效能运算（ＨＰＣ）资料中心市场需求水涨船高，也因而使主要大厂辉达（Nvidia）推出的ＡＩ晶片A100及H100成为科技厂疯抢的主要产品。然由于A100和H100晶片均需采用台积电CoWoS先进封装，受限于产能不足，因此造成辉达ＡＩ晶片全面缺货。

L40S成辉达营运新利器

为了解决缺货窘境，辉达也在八月上旬宣布推出新款ＧＰＵ产品L40S，其是前身L40的升级版，因此仍拥有L40的强项：渲染与３Ｄ设计绘图、串流影片处理、工业数位化等功能；此外，亮点在于，L40S从原先单纯影像处理型ＡＩ晶片，切入生成式ＡＩ领域；也就是说，L40S不但是一款专业影像处理ＧＰＵ，同时也支援新一代数据中心工作负载，可执行生成式ＡＩ和大型语言模型ＬＬＭ推理与训练。

然而，L40S并没有搭载HBM，也不支援NVLink，而是采用PCIe Gen 4传输介面，如果是多卡串联的情况，彼此无法分享记忆体，且传输速率只有三二GB/s，远低于A100、H100传输速率的九○○GB/s。因此，在大规模ＡＩ演算法训练，L40S的效能可能还是落后HGX A100、H100准系统，但应用在ＡＩ推论或小规模的ＡＩ演算法训练，都有优于A100成绩；与A100相比，L40S在ＡＩ训练效能提升七○％，在生成式ＡＩ效能提升二○％。

再者，L40S因采用PCIe Gen 4传输介面，与通用伺服器的相容性较高，故可在不更改设计的情况下直接加装；且其成本相对便宜，从零售价格来看，L40S单卡售价约一○○○○～一一○○○美元，较A100单卡售价约一二○○○～一五○○○美元来得更低。更重要的是，因无须采用CoWoS封装，故不会受到产能瓶颈的限制，上述优势都让市场乐观看待此产品或能有效填补低阶市场的空缺。

华硕推新ＡＩ伺服器抢市

而台厂中，L40S相关推理卡由鸿海独家代工ＯＡＭ板。鸿海一直是辉达的长期合作伙伴，不论是ＡＩ晶片模组、基板、主机板、伺服器到机柜，鸿海可以说是一条龙服务，打造辉达ＡＩ伺服器供应链的完整解决方案。另外，除了其他伺服器厂商也可以自行采购L40S推理卡，并根据客户需求来设计伺服器外，辉达亦有推出自有品牌ＯＶＸ伺服器，采用４Ｕ设计、搭载八张L40S推理卡，而首波通过认证的台湾供应商包括广达旗下的云达、技嘉及华硕。

其中，日前华硕宣布搭载最新Nvidia L40S GPU的ESC8000和ESC4000伺服器开始开放下单，不仅大幅加快ＡＩ伺服器供应速度，亦提供绝佳性价比。华硕此次以首度入列辉达伺服器新品首发伙伴引起市场关注，事实上，公司耕耘伺服器业务多年，近年业绩稳定增长，分为品牌及白牌两大事业体，其中自有品牌为台湾第三大，仅次于Dell及HPE；白牌则锁定中型资料中心，如VH、德国Hetzner等网路托管商皆为其客户。

随着近年力拱ＡＩ应用，华硕ＡＩ伺服器在市场上也顺利取得初步成果，而为冲刺ＡＩ伺服器业务，也积极招兵买马，先前也喊出力拚伺服器业绩五年成长十倍的目标，年复合成长率上看四○％。台系法人指出，华硕去年伺服器业务规模仅约百亿，占比约二％，但因其与辉达显卡长期合作，并在板卡市场上居龙头地位，ＧＰＵ取得容易，目前已开始出货H100、L40S等ＡＩ伺服器，将带动整体伺服器业务在今、明两年均可望有四成的年增幅度，营收贡献明年将可望冲二○○亿大关。（全文未完）

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《先探投资周刊2264期》