低档布局时机到 股三债七配置

中租投顾副总经理苏皓毅表示，今年以来受到高通膨及升息循环影响，导致全球股债大幅度齐跌，所幸观察近期的通膨数据已有见顶迹象，预期联准会升息步调将逐渐放缓，市场有望迎接曙光。

放眼全球股债资产，债市投资机会相对亮眼，当前公债殖利率已来到百年难得一见的水准，提供追求配息的投资人千载难逢的低档布局机会。行情修正之际，是退休理财布局的最好时机，惟升息循环末段，市场波动仍存，建议风险偏保守的准退休族群，可以分批布局介入。

即使目前债券投资正好时，但可用少部分资金投资股票，贝莱德智库在近期的报告中即指出，接下来将处于总体经济和市场波动更加剧烈的新市场环境。五年或五年以上的策略性观点是一些具吸引力的殖利率和健康的企业资产负债表可以抵抗预期即将到来的温和经济衰退，因此加码投资等级信用债；预估未来十年股票的整体报酬率将高于固定收益资产，即使近期股票遭受不小冲击，但可维持适度加码已开发市场股票。

「巨亨买基金」表示，对退休人士来说，理财规划应强化风险考量并建议采「股三债七」配置方式。股票部位可以全球大型股票基金为主，债券部位则建议布局投资等级债券基金。

除了透过「股三债七」的配置进行退休金理财规划，巨亨买基金总经理张荣仁和中租投顾副总经理苏皓毅均建议投资人善用基金平台的申购优惠，降低投资费用进而提高投资收益。若准退休族或退休族想省手续费，可以搭配各基金平台各种手续费优惠活动，让准退休族掌握投资机会外还可以省手续费。