就市論勢/半導體、PCB、重電 可留意

图/经济日报提供

盘势分析

苹果上周于全球开发者大会(WWDC)推出「Apple Intelligence」,正式跨入AI领域并与OpenAI合作,iPhone 15 Pro与搭载M系列晶片产品可运作ChatGPT4.0,市场预期iPhone换机潮再起。

上周苹果股价大涨,一扫过去对销售成长趋缓仰赖大陆市场的阴霾。苹果最大优势是庞大潜在市场与大数据,可训练出专属大型训练模型(LLM),此次WWDC释出讯息,与其说AI功能强大带动换机潮,不如说果粉等了三年,终于找到换机的理由。

微软、辉达(NVIDIA)与苹果市值争霸赛仍未结束,关键可能在台积电。台积电最大客户是苹果,而辉达积极抢产能,加上后面客户排队持续争宠,台积电不仅是护国神山,更是全球AI军火之王。

台股指数创新高后,科技股震荡加大,可留意非电族群表现空间。营建族群现金流稳定,营建价值在库存土地开发利益,需求面问题不大,央行出手管制限缩贷款成数,符合市场预期,而绩优营建股成为高股息ETF的成分股,投信第2季起增持营建股。

投资建议

过往台积电(2330)大涨推升指数跳空开高,普遍会造成获利卖压涌现,因而被讥为「拉积盘」,近期市场逐渐适应「拉积盘」开始良性调整,至少不会盲目恐慌,而是先观察那些会涨与那些会跌,半导体股、AI股低档接手意愿强。建议持续注意强势股轮动,短线操作标的包括AI股、IC设计、苹果供应链、PCB、重电、航运、营建股。