联发科明法说　美系外资看好长线展望喊买、目标价1588元

▲联发科。（图／记者廖婕妤摄）

记者高兆麟／综合报导

IC设计大厂联发科(2454)法说会前夕，美系外资释出最新报告，认为尽管短线有杂音，但长线仍看好联发科受惠AI需求及高阶晶片市占率提升，因此维持加码评级，目标价维持1588元。

美系外资报告指出，由于中国手机市场需求降温，预期联发科第三季营收将落在持平至季增5%，毛利率则维持在47%，营益率可能降至16.9%。

不过，美系外资也表示，看好联发科天玑9300打入三星高阶平板电脑，且首款采用台积电3奈米制程的天玑9400晶片也在拉货，并预期于今年9月或10月推出，其平均单价较上一代增加约15%、有望达140美元，另外，中国手机品牌荣耀也将成为新客户，因此预期联发科高阶晶片市占率将持续提升。

美系外资认为，联发科短线虽然有杂音，但是长线来看，联发科有AI题材和高阶晶片市占率持续提升，看好明年AI晶片成长机会包含智慧型手机、AI PC、云端AI客制化晶片(ASIC)等，因此维持加码评等，目标价1588元也维持不变。