美升息进入尾声 科技股看涨

2023年全球科技股重要活动

科技股短线景气疑虑未除，但随库存调整有望在上半年结束，科技股下半年获利成长可期，投信法人指出，科技股近年股价走势逊于大盘，近期随着市场情续好转而反弹，在美国升息可望进入尾声及美债殖利率走缓下，科技股的价值将上修，今年涨升行情看好，建议利用第一季的震荡整理逢低分批布局或定期定额长线持有。

台新智慧生活基金经理人苏圣峰表示，短期看好金融支付、电商、消费、半导体、工具机等族群，支付个股受惠消费支出仍稳定、大陆解封后的经济效益，银行与资产管理公司保持稳定的获利动能或较有利的风险报酬机会；油价下滑、全球疫后开放有助于航空与娱乐产业复苏，电商在预期大幅下修后风险下降；PC半导体在复苏早期率先触底，设备类股获利下修风险已小；自动化与精密机械需求将受惠随智慧工厂等趋势升温。

永丰ESG全球数位基础建设基金经理人陈世杰指出，近期最火热话题非ChatGPT莫属，而搜寻引擎龙头Google及百度为保住霸主地位，也加速投资、推动AI领域发展，Google推出「Bard」机器人反击，所需庞大资料处理量，都是资料中心市场成长的利多与养分。尽管全球面临经济逆风，今年资料中心产业成长动能恐放缓，但使用需求可望续旺。

安联智慧城市收益基金产品经理赵芃宇认为，虽然疫情打乱全球市场原本该有的发展步调，但新的机会、与为因应全球不同城市升级与永续等所吹起的政策顺风，扩大运用如物联网、AI人工智慧、云端运算等工具，以提升产业、交通、自来水道、电力设备等系统。机会面如「智慧城市」聚焦包括软体服务、安全保证、智能化住家、共享经济、基础建设、建筑等八大机会。

富邦台美双星多重资产基金经理人薛博升强调，美股方面，以资讯科技、工业类股为主，医疗保健、非核心消费为辅。市场普遍预期，半导体库存去化要持续到第二季结束，但据过往库存天数开始下降科技股股价有望见底，观察美国大型科技股库存绝对金额去年第四季开始小幅下降，目前估值处于历史低位，优先布局今年获利还能成长的科技股；工业类股则具攻守平衡特性，选择终端应用在利基市场有深度布局的公司，看好刚性需求带来业绩的稳定性。