《外资》四大CSP扩张资本支出 台链AI营收占比蓝图曝

而在各公司今年AI相关营收占比方面,外资也给了一个蓝图:台积电(2330)占比8~10%,纬创(3231)占比8~10%,广达(2382)占比10~20%,联发科(2454)占比10%,世芯-KY(3661)占比60%,纬颖(6669)占比10~20%,鸿海(2317)占比5~10%,金像电(2368)占比30~40%,华硕(2357)占比低于5%,日月光投控(3711)占比低于5%。

外资指出,美国CSP资本支出展望正向,预计在2024-2025年持续成长,有利台股供应链。美系CSP厂基于需求及成本考量,亦将积极开发自有的ASIC取代部分辉达方案,亚马逊有AWS,Google有TENSOR,微软也推出自有ASIC,在该趋势下,世芯-KY(3661)、创意(3443)、智原(3035)等受惠。

外资指出,受惠AI伺服器需求强劲,广达(2382)及技嘉(2376)采用辉达H100平台的AI伺服器供不应求,预计年中后GPU供货缓解,出货动能转趋强劲,在AI伺服器的带动下,全年度伺服器业务至少有双位数的年增幅,纬颖(6669)手上亦有采用如辉达H100系列之AI伺服器及超微MI300X之AI加速器等产品,随着AI伺服器出货强劲,后市业务可望倍数增长,除了广达、纬创、纬颖及英业达等组装厂外,ASIC、机壳、电源供应器、散热及滑轨等年度营运亦将锦上添花。