高股息龙头基金助航 刘宗圣：成为投资型保单的护国神山

元大金旗下元大投信在去年发行的高股息龙头基金，时隔一年，整体总规模仍居高不下，接近400亿同时遥遥领先其他台股基金，不仅已形同「国民基金」，对此元大投信董事长刘宗圣更以「护国神山」，来比喻未来高股息龙头基金将在元大的台股投资型保单所扮演的角色，有相当的比重将与高股息龙头基金连结。

对于这张纯台股投资型保单，元大金经营高层则是希望能发挥对保户「尽早开始、正确组合、持续累积不间断」的效果，特别是投资型保单成为美国退休保险主力选择，也让元大金高层在评估时印象深刻，因此也支持旗下跨子公司推出主打台股的投资型保单，让保户能借此「安心存股」，不论是薪工族，或是退休族，都能借此得到「理财安全防护网」。

对此元大金内部即分析，目前寿险保单是台湾客户最重要的金融资产部位，特别是投资型保单，包括能满足保户需求的优质投资组合，正确的保单管理方式在在都是重点，而在人口持续老化、利率持续维持低档、IFRS 17号公报与ICS 2.0的新制上路的当下，不论是市场环境或是监理法规都出现重要的质变，此时投资型保单的投资结构及成份就很重要，才不致于原本应是客户理财辅助良药的投资型保单：「结果而变成毒药！」

正因为如此，既没有汇率风险，且近一年多来获得外资源源不断汇入助攻、且多方基本面受看好的台股，才成为元大此次发行投资型保单的「主角」。

且不仅如此，元大在发行这张投资型保单的同时，尽管不排除未来必要时，例如台股回档时仍要加码投资债券的空间，但已公开对外和高风险垃圾债划清界线，就是不希望投资型保单被「利自险中求」的错误心态误导，结果导致投资结构错误，包括台湾现在许多投资型保单，都与高风险垃圾债连结，结果让台湾整个投资型保单市场已形同「全世界有毒资产的最大废弃物清理场。」甚至因此导致台湾保户长期的资产错误配置，完全违背了保单在「保障」上该有的本质：不只是人身安全要保障，理财安全也应该保障。