《半导体》世界先进6月营收续攀峰 Q2连10高达阵
世界先进财务长暨发言人表示,6月营收成长主要受惠扩产带动晶圆出货量增加,以及较佳的产品组合。公司先前预期第二季营收将季增达12.7~15.6%、连10季改写新高,毛利率将续升至48.5~50.5%、营益率续升至37~39%,实际营收表现符合财测预期。
不过,由于近期市场需求杂音不断、订单需求急遽下修,市场传出世界先进订单能见度缩短,第三季产能因此恐无法维持满载,预期将降至90~95%。法人认为,世界先进今年营运仍可望维持成长、再创新高,惟下半年营运成长将面临修正压力。
美系外资近期出具最新报告,认为面板驱动IC(DDIC)及亚系电源管理IC(PMIC)客户库存已成严重问题,成熟制程下半年稼动率难达满载水准,将出现订单削减及产能重分配,对此给予世界先进「持平」评等、目标价自135元调降至100元。
投顾法人亦基于终端需求疲弱,晶圆厂产能未满载,预期修正期恐达1年,且毛利率估将走低至修正期结束,对此将世界先进今明2年获利预期分别下修6%及46%,认为2024年需求可望回稳,将评等自「持有」调降至「调降持股」,目标价自115元大砍至42元。