苹果期货选择权掀交易狂热！ 散户把当冲当「乐透」在玩
据《彭博》数据显示，周五履约价格为120美元的苹果看涨，周四期货选择权成交近20万张，成为当天最狂热的选择权。合约的价格周四暴跌超过87％，收在113.49美元，但交易量却暴增，远低于履约价，尽管交易爆出大量，该选择权的未平仓仅增加约1万口，显示绝大多数的交易量是在当天挂单的交易。
野村证券的 Charlie McElligott 表示，这种选择权的疯狂交易，意味着有许多人在做当冲买卖。理论上来说，散户投资者涌入大盘技术期权，会加剧股票看涨的反馈循环，而交易商被迫透过购买相同的股票来进行对冲来避险。
这周美国科技股暴跌，股市动能也随之瓦解，然而苹果和其他热门股票的看涨需求不减，可见即便本周那斯达克指数下跌5％，散户们仍越挫越勇。野村证券跨资产策略师 McElligott 表示，若将苹果期货选择交易视为指标，散户们仍扮演关键要角。
此外，交易商拉抬价格的 short-gamma 避险策略，可能会加剧相反方向的走势，当股票下跌时，做市商可能会以更快的速度撤销对冲期权，那会引发更多损失。瑞银集团表示，平仓看涨的过程将会是一个动荡的过程。
Susquehanna 衍生品策略师 Chris Murphy 指出，散户看来并未因此而被吓阻，这并非风险很高的选择权，一天内到期，且只有0.11美元，而对买方最大损失是所支付的价格。