稳健复合债基金 投资更安心

野村投信指出,夏普值指的是每单位风险所承受的报酬,而且是超越无风险利率的额外报酬,夏普值愈高,代表投资人所获得的报酬在经风险调整后愈高。因此,担心波动风险的投资人,可藉夏普值挑选CP值较高的基金。

野村(爱尔兰)全球多元收益债券基金经理人贺昱诚(Richard Hodges)表示,野村资产管理无限制固定收益团队早在去年中即认为通膨并非短期现象,且联准会应在今年采取因应的紧缩货币政策,因此基金早已有应对美国公债殖利率上升的相关措施,包括配置两年期公债殖利率的期货空单部位。

目前市场已经大部分反应联准会逐渐减少资产购买和加速升息,而未来通膨将逐渐从当前水平趋于缓和,联准会的升息可能是温和缓慢和步伐明确,当通膨逐步降低,市场也了解联准会行动确实较为和缓后,风险性资产将出现反弹。

第一金全球高收益债券基金经理人吕彦慧表示,全球景气正进入上升轨道,新变种病毒也让经济活动照常进行下,企业获利将维持扩张态势,债信品质可望持续改善。

锋裕汇理投信分析,绿债是能为环境带来相对正面影响之金融商品,将募集款项用于气候、环保、节能、减碳等绿色投资计划,并定期对投资人报告绿色投资效益,符合当今愈发重视责任投资的投资趋势。随着更多企业加入发债,可供基金投资组合布局的优质绿债标的也同步增加。建议投资人不妨透过相关绿债基金,以掌握绿债长线趋势、参与能源转型轨迹。

合库投信强调,以前债券投资较看重信用评等,认为信评愈好风险愈低,但事实证明,债券投资除了传统的信用分析,ESG评等更为重要。