ESG投等債ETF 湧錢潮

永续发展成全球共识。碳排放示意图。 美联社

永续发展成全球共识，ESG投资为大势所趋，由于资金对ESG的青睐带动各国企业将ESG纳入重要发展蓝图。投信法人看好ESG投资趋势，纷纷推出相关商品，包括统一投信将推出统一ESG投等债15+ETF（00966B），群益ESG投等债20+目前规模已达2,380.7亿元。

根据研究机构Precedence research预估，在各国政府基金及投资机构推动下，全球ESG投资市场规模从今年的29.8 兆美元，高速成长至2034年的167.5 兆美元，复合年增长率达到18.8%。

统一ESG投等债15+ETF基金经理人张美媛表示，永续经营策略可以让企业强化抵御风险的能力，应对日渐增多的气候变迁问题及市场变化。

全球ESG投资市场规模预估

00966B追踪的指数严选ESG评分高的企业，成分债档数也从指数2018年底成立时的50档左右，一路扩大至今达百档以上。

历史经验显示，长天期债券的利率敏感度高，在利率逐步调降时，将有望为投资人带来更大的资本利得空间。

00966B追踪的指数不仅仅是瞄准ESG投资趋势带来的资金利多，并锁定长天期债券在联准会降息循环时的优势。

为了让债市投资人在全球景气放缓时，可以平衡风险与收益，这档ETF追踪之指数的成分债信评聚焦BBB级，违约率较非投资等级债低，但殖利率高于A级以上债券。

群益ESG投等债20+ETF经理人曾盈甄表示，联准会在通膨可控的情况下，为预防经济进一步放缓，于9月启动降息。

而欧洲央行则已早先一步进入降息循环，宽松环境将有利债市表现，加上国际政经局势还有不确定性尚存，而投资等级债基于其资产品质较佳，具防御价值，可望吸引诉求稳健配置的资金配置。

其中，结合ESG概念的长天期BBB级债兼具债信品质、收益优势与ESG趋势，且长天期债在降息循环中，受惠程度也相对高，布局相关ETF有助满足投资者对于资产品质、稳健收益与抢攻资本利得等需求。

※免责声明：本文仅为个人观点与纪录，而非建议。投资人申购前需自行评估风险，详阅公开说明书，自负盈亏。