【專家之眼】新青安貸款會引爆新國安危機？

外传财政部向8大公股银行下令，全面清查是否有「限贷令」，各大行库授信主管人心惶惶。图／本报资料照片

去年总统大选舆论痛批蔡政府居住正义政策跳票，赖清德阵营推出史上最优惠的房贷补贴—「新青年安心成家贷款方案」，实施以来鼓励国人抢着购房，房价不断飙升，非但购屋压力愈来愈高，让青年难安；房贷暴增更可能引发新的国安危机。

新青安仅能由公股5大银行（台银、合库银、土银、华银及一银）承做，新青安政策上路前五大银行24个月平均月房贷金额为579亿元。惟8月22日中央银行公布5大银行新承做放款金额与利率，2023年8月新青安启动后，新承做的房贷就持续上扬，去年8月一上路就超越600亿元，12月随即逼近千亿元，今年前5个月虽略为下滑，约在900亿元上下，但5月新增房贷达1162亿新高，7月进一步推升至1217亿元高峰，年增率达116％，创下该数据公布30年以来的单月新高纪录。

房贷骤增不动产贷款集中度也跟着水涨船高，引用央行的数据，今年6月底全体银行不动产贷款占总放款比率已经提升至37.4%，接近历史高点之37.9%，显示银行信用资源已经过度集中于不动产贷款。

此外，银行法第 72-2 条第一项明文，除五项但书外，「商业银行办理住宅建筑及企业建筑放款之总额，不得超过放款时所收存款总余额及金融债券发售额之和之百分之三十。」依据媒体报导，至今年6月为止，全体国银在住宅建筑及企业建筑放款总余额来到14.71兆元，但存款总余额与金融债券发售额达55.27兆元，依银行法72-2规范来看，平均数达26.62%。已有13家超过27%，等于放款「逼近满水位」，且其中有3家在28%与29%之间。

政府补贴民众购屋，如同提供资源鼓励国人炒房，进而推升房价，手中没有房屋者担心再不购屋，就买不起房了，于是纷纷抢着购屋，带动房价不断地飙升。看似房市迈入荣景，一旦景气反转，房市泡沫被戳破，将造成不动产贷款违约率大增，由于银行信用资源过度集中不动产贷款，极有可能引发金融市场系统性风险，导致大量银行倒闭，冲击我国的金融秩序，危害国家政体发展。

面对怵目惊心的房贷数据，风险急遽提高。理论上政府应大幅调整新青安政策，但负责新青安政策的财政部与银行主管机关的金管会似乎都老神在在。财政部官员8月23日还表示，新青安的政策目的正是为了协助无自有住宅家庭买房，所以「这一方面绝对不会受影响，会继续办。」

所幸我国还有脑袋清楚的机关，拥有独立性的央行先在6月祭出「第六波选择性信用管制」； 8月12日至21日又罕见的邀请高达34家本国银行与信用合作社联合社总经理至央行「喝咖啡」，会中吁请各银行善尽社会责任，避免信用资源过度流向不动产贷款，然道德劝说无法彻底根绝问题。

笔者多次警告新青安问题，政策后遗症果然一一产生，如房价飙涨、消费排挤与财政负担加剧，若再不中止错误的政策，演变成新国安危机恐只是时间问题。