半导体新一轮暴涨后 是"强者恒强" 还是传统消费、军工以及碳中和主题"接力走强"?
（原标题：半导体新一轮暴涨超30%之后，是继续“强者恒强”，还是传统消费、军工以及碳中和主题“接力走强”？）
在近期表现强势的半导体、新能源车板块之外，从短中期来看，私募认为行业板块能够在未来一段时间内“接力走强”的看好程度依次为：酿酒等传统消费（24.14%）>军工科技(20.69%)>碳中和主题（18.9...
新一轮上涨行情中，半导体板块表现最强势。
5月11日开启的这轮上涨以来（2021-5-11至2021-6-25），半导体指数（886063.WI）大涨31.45%。
一个半月的时间，两只半导体个股股价翻倍——富满电子涨134.19%，国民技术涨105.64%。
而大批半导体个股暴涨，市场上的101只半导体个股中，涨幅超50%的有23只，涨幅在20%-50%之间的有50只。
如果拉长时间来看，今天初以来（2021-1-1至2021-6-25）半年内，8只半导体个股股价涨幅已翻倍：明微电子300.57%、富满电子160.16%、全志科技142.69%、国科微130.42%、士兰微127.10%、中颖电子115.16%、上海贝岭106.42%、瑞芯微102.50%。
近期A股半导体板块高热不下，而来自私募排排网的最新问卷调查显示，对于半导体板块能否“强者恒强”的问题，私募出现明显分歧。
从短期乃至2021年全年的时间维度来看，36.21%的私募认为，半导体板块将“强者恒强”；43.10%的私募认为还需进一步观察；另有20.69%的私募认为在经过大幅拉涨后，半导体板块将难以继续保持强势。
总体来看，尽管有分歧，但从短期和中期看好半导体板块的私募仍占上风。
但是，如果把半导体扩大至科技股，私募看好科技股的比例毫无悬念地占压倒性的绝对优势。
近期A股市场结构性走强的个股及板块，整体普遍具有较强的科技创新色彩和属性，典型如半导体、新能源车、操作系统软件等。从短中期和2021年全年的角度来看，有高达67.24%的私募认为，科技创新类的个股，将有望在2021年全年都有较好表现。
那么，半导体之外，谁能“接力走强”？
在近期表现强势的半导体、新能源车板块之外，从短中期来看，私募认为行业板块能够在未来一段时间内“接力走强”的看好程度依次为：酿酒等传统消费（24.14%）>军工科技(20.69%)>碳中和主题（18.97%）>创新药及高端医疗（13.79%）>国潮品牌与新兴消费（13.79%）>金融地产（10.34%）。
综上所述，私募排排网调查结果显示，36.21%的私募对半导体元器件持续上演“强者恒强”充满信心，67.24%的私募认为科技创新类个股能够持续有好的表现，传统消费、军工以及碳中和主题成为私募最看好的板块，依次有24.14%、20.69%、18.97%被私募看好。
总体来看，私募人士普遍看好短期内半导体板块的表情，看好科技股行情。
“短期看，目前以新能源汽车为首的产业带动上游各类芯片的需求，而芯片产能紧缺成为行业发展的掣肘，由于半导体和相关元器件的产能扩充需要投入大量资金和相关人才，预计短期内改善有限，半导体和电子元器件依然维持高景气度。”粤资基金投研部表示。
粤资基金投研部认为，无论是要补短板的半导体，还是弯道超车的支柱产业新能源车，还是随之共振的军工，2021年围绕战略性科技行业产业升级是获取阿尔法收益的资产必要配置。
“今年的市场特征明显表现出偏好成长性。短期有百周年带来的市场关注度，中期看国际关系的不确定性会使得军工的关注度不断上升。”粤资基金投研部指出。
“一季报中多数科技股的业绩表现不错，这在二季度令该板块无论从量还是从价的反应，都明显具有极大的赚钱效应，受益于流动性和政策方面，只要这方面没有太大的变化，半导体和电子元器件板块有企业盈利性和成长性的支撑，无论从短期乃至2021年全年的时间维度看，这一板块走强的可能性是很大的。”贺金龙说。
圆融投资股票部总经理王将看好半导体设备、汽车电子等的结构性机会。
“从短期1-2个月来说，包括科技股在内的成长股相对于价值股占优；从今年下半年来说，科技股不缺少结构性机会。”王将说。
“如果美元进入上行周期，会压制蓝筹股，在缩表预期强化之前，成长股阶段性占优。成长股中，优质的消费升级公司具有时间换空间的能力，持续性更好。”王将说。
“目前半导体与电子元器件等板块，受到政策面、资金面的持续性影响，短期走势很好，但因为相关板块技术迭代非常快，板块波动性也非常大，其目前商业模式没有表现出很强的吸引力，因此我们持有相对中性的态度，因此有待观察。”何理说。