MFS全盛 深耕固定收益市场

MFS全盛总裁Carol Geremia（左）、MFS全盛固定收益策略分析团队董事总经理Benoit Anne（右）。图／MFS全盛提供

1924年推出美国第一档开放式共同基金的全球投资管理专家MFS全盛，今年在全球欢庆成立100周年。

MFS全盛表示，美国联准会展开降息循环，点燃国际金融市场的乐观信心，带动全球股债市场持续反弹走扬。

近来经济衰退风险已然下降，软着陆的机率与日俱增。而通膨的持续下行是全球央行启动长期降息周期的前提，在考量政策利率已到顶，总经情境可望进入转型，固定收益资产将再现投资吸引力，现在是重新调整投资组合、聚焦固定收益资产的良机。

截至2024年3月底，MFS全盛的全球管理资产规模达6,296亿美元，全球固定收益、股票和量化投资分析团队成员合计达278位，并拥有11位的ESG及尽职治理团队成员。而柏瑞投信自2006年起就为MFS全盛基金在台湾之总代理。

MFS全盛运用主动式管理与累积百年的投资经验，竭力为客户创造投资价值与长期资本增长的机会。

MFS全盛总裁Carol Geremia日前来台时表示，MFS全盛坚持永续投资的信念，才能历经百年的时间洗炼。走过一个世纪，MFS全盛始终相信：「唯有负责任的投资，才能为客户创造价值。透过百年智慧鉴往知来，MFS全盛将继续替投资人开创更宏观的愿景。」

在固定收益市场展望方面，MFS全盛固定收益策略分析团队董事总经理Benoit Anne表示，全球央行已陆续步入降息循环，货币政策将重回强力政策工具之列，随之而来的总经情境转型将造就固定收益资产的有利环境。考量当前的殖利率水准，未来一年固定收益资产料将受惠于央行的降息周期，观察固定收益资产目前的收益水准并不亚于其他资产类别，已浮现投资吸引力。

MFS全盛固定收益策略分析团队董事总经理Benoit Anne进一步说明，总经情境的转型不一定会使得股债相关性回归常态，短时间内，股债仍将维持高度相关性。回顾1990年到2000年，也曾出现股债连续十年呈现正相关，但是提高固定收益的资产配置，仍有助于降低投组的波动性并改善风险调整后的回报，因为固定收益资产具备多重特性，以策略性配置角度来看，提高固定收益的资产配置仍是明智之举。

在固定收益投资历史上，MFS全盛率先于1970年代推出主动式固定收益策略，在1981年成立美国第一档全球固定收益共同基金，至今MFS全盛持续引领信用债市的进化，为MFS的信用债与总回报投资策略奠定根基。