花旗环球喊买世芯-KY 目标价创新高

IC设计千金股世芯-KY股价势如破竹,连二个交易日都曾冲上1,580元,不仅刷新历史天价纪录,更惊人的是,世芯-KY的股价超越各大研究机构给予的目标价,包括:摩根士丹利的1,480元、麦格理的1,530元、中信投顾的1,400元,也与瑞信赋予的1,590元几乎「平起平坐」。因此,花旗环球最新赋予外资圈最高的1,920元股价预期,一来可望激励世芯-KY股价再升级,另一方面,也可望带动研究机构启动新一轮对世芯-KY的财务上调潮。

花旗环球证券半导体产业分析师陈佳仪指出,比起其他同业,世芯-KY更聚焦在HPC、AI应用的服务,其2022年先进制程营收占比高达80%,也凌驾其他业者。考量世芯-KY在非消费性领域的有利产业地位、先进技术领域布局,以及趁早切入电动车用ASIC的优势,给予世芯-KY「买进」投资评等。

放眼后市,花旗环球证券点出世芯-KY有三大利多:美系客户委外需求愈来愈高、来自更先进制程的贡献持续提升、AI半导体的强劲成长潜力,评价可望进一步提高。外资估算,世芯-KY于2023年的每股税后纯益(EPS)高达45.15元,比2022年高出8成以上,2024年再年增32%、EPS达59.73元,每股可赚进将近六个股本。