基金配置有撇步 滚出好复利

投资人在买基金时，不仅要「货比三家」，同时在节税或补充健保费节约上的效能也不要忽视，倘若在资产配置上操作得当，不只能发挥节税、费的效果，还能收更大的「复利」之效。

银行财管部门主管对此分析，若把基金大致分成境内基金、境外基金两种，那么境外基金不论是配息，或是买卖基金的价差，都属「海外所得」，课税方式将按「最低税负制」来进行；倘若是境内基金，就分成投资标的为国内或海外市场，倘若是资本利得，由于证所税停征，因此基金的买卖价差均不课。

若是基金配息收益，两种适用的课税法源就有不同，若投资为国内市场标的，例如台股基金，那么就会并入利息所得一起课股利所得税，一年共计在27万元的免税额里，倘若是海外市场标的，该基金配息就会适用最低税负制进行课税。

对此银行财管部门人员指出，有不少客户因为评估到利息收益课税的问题，在尚未退休期间，由于还有每月薪资不缺钱花，因此索性不领取息收，而是把息收继续滚入基金里把部位「养大」，等到退休之后再选择按月领取配息。

此外也要注意到健保保费的问题。倘若投资者直接在股市进行投资，以4％现金殖利率来看，一旦其所投资的个股部位超过50万元时，在被投资公司配发股息时，马上就得多缴健保补充保费，但若是具「月配」的功能，把该领的股息，由基金公司分散到12个月来给投资者，对投资者而言可说能让健保补充保费的门槛形同大为降低，这也是基金比起直接投资现股的节税费优势。